លក្ខខណ្ឌវិនិយោគដែលអ្នកគួរតែដឹង

ផ្នែកមួយនៃផ្នែកពិបាកបំផុតក្នុងការចាប់ផ្តើមដំណើររបស់អ្នកជាវិនិយោគិនកំពុងជួបប្រទះពាក្យដែលអ្នកមិនយល់។ វាហាក់ដូចជាលើសលប់នៅដើមដំបូងប៉ុន្តែដូចអ្វីមួយនៅពេលដែលអ្នកទទួលបានព្យួរវាអ្នកដឹងថាគ្មានហេតុផលដែលត្រូវគេបំភិតបំភ័យទេ។

ជាលទ្ធផលខ្ញុំចង់កំណត់ពេលវេលាខ្លះដើម្បីណែនាំអ្នកអំពីលក្ខខណ្ឌវិនិយោគទូទៅមួយចំនួនដែលអ្នកអាចជួបប្រទះដោយផ្តល់និយមន័យខ្លីៗអំពីគ្នាក៏ដូចជាតំណភ្ជាប់ទៅអត្ថបទខ្លះរបស់ខ្ញុំដែលអ្នកអាចអានបន្ថែមអំពីរឿងនេះ។ ប្រធានបទ។

ក្តីសង្ឃឹមរបស់ខ្ញុំគឺថាអ្នកនឹងដើរចេញជាមួយនឹងការយល់ដឹងកាន់តែប្រសើរឡើងនៃវាក្យស័ព្ទដូច្នេះអ្នកមានទំនុកចិត្តច្រើនជាងមុនការស្រាវជ្រាវសក្តានុពលការវិនិយោគ។

ប្រភេទនៃការវិនិយោគ

• ភាគហ៊ុនទូទៅ : ភាគហ៊ុននៃភាគហ៊ុនធម្មតាតំណាងឱ្យភាពជាម្ចាស់ក្នុងសាជីវកម្មដែលបង្កើតឡើងដោយស្របច្បាប់។ សម្រាប់ក្រុមហ៊ុនភាគច្រើនមានថ្នាក់មួយនៃស្តុកដែលតំណាងឱ្យក្រុមហ៊ុនទាំងមូល។ តាមព្យញ្ជនៈ, នៅពេលដែលអ្នកជាម្ចាស់ភាគហ៊ុនធម្មតា, អ្នកជាម្ចាស់បំណែកនៃសាជីវកម្មមួយ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយមានក្រុមហ៊ុនមួយចំនួនមានថ្នាក់ថ្នាក់ ៗ ជាច្រើននៃភាគហ៊ុនរួមមាន ថ្នាក់រៀនពីរប្រភេទ ។ ជារឿយៗថ្នាក់មួយនៃភាគហ៊ុននឹងមានសិទ្ធិបោះឆ្នោតច្រើនជាងភាគហ៊ុនផ្សេងទៀត។ ម្ចាស់ហ៊ុនភាគហ៊ុនធម្មតាមានសិទ្ធិទទួលបានភាគហ៊ុនសមាមាត្រនៃប្រាក់ចំណូលរបស់ក្រុមហ៊ុនបើមានណាមួយដែលអាចត្រូវបានចែកចាយជា ភាគលាភ ។ ល្អបំផុតនៃការស្តុកទុកដ៏ល្អបំផុតត្រូវបានសំដៅជាធម្មតាថាជា ភាគហ៊ុនពណ៌ខៀវ Chip ។
  
• ភាគហ៊ុនអាទិភាព : ប័ណ្ណភាគហ៊ុនអាទិភាពគឺជាប្រភេទនៃភាពជាម្ចាស់នៃក្រុមហ៊ុនដែលអនុញ្ញាតឱ្យភាគទុនិកទទួលបានភាគលាភធំជាងហើយភាគលាភត្រូវបានធានាជាញឹកញាប់។ អ្នកកាន់ហ៊ុនដែលមានភាគហ៊ុនអាទិភាពមិនមានសិទ្ធិបោះឆ្នោតទេប៉ុន្តែអាចទទួលបានឋានៈពិសេសប្រសិនបើក្រុមហ៊ុនកំពុងប្រឈមនឹងក្ស័យធន។ ឧទាហរណ៍ប្រសិនបើក្រុមហ៊ុនកំពុងទូទាត់និងត្រូវសងបំណុលរបស់ខ្លួនម្ចាស់ភាគហ៊ុនភាគហ៊ុនត្រូវបានទូទាត់មុនភាគទុនិកធម្មតា។ ក្នុងករណីខ្លះក្រុមហ៊ុនអាចទិញភាគហ៊ុនដែលមានស្រាប់ពីភាគទុនិកដែលជាភាគហ៊ុនបុព្វលាភ។ វាក៏អាចធ្វើទៅបានដើម្បីបម្លែងភាគហ៊ុននៃភាគហ៊ុនអាទិភាពចូលទៅក្នុងភាគហ៊ុនធម្មតាប៉ុន្តែមិនផ្ទុយមកវិញ។ ក៏មានប្រភេទផ្សេងគ្នានៃភាគហ៊ុនអាទិភាពដូចជា ភាគហ៊ុនអាទិភាពប្តូរ ។
  

• មូលបត្របំណុល : ក្នុងន័យសាមញ្ញចំណងគឺដូចជាកម្ចី។ នៅពេលអ្នកទិញមូលប័ត្រអ្នកជាធម្មតាយល់ព្រមខ្ចីប្រាក់ពីរដ្ឋាភិបាលឬក្រុមហ៊ុន។ ជាធម្មតាអ្នកចេញមូលបត្របំណុលសន្យាសងបំណុលមូលធនទាំងមូលនៅថ្ងៃអនាគតដែលត្រូវបានគេស្គាល់ថាជាកាលបរិច្ឆេទសងនិងបង់ប្រាក់ចំណូលការប្រាក់ក្នុងពេលនេះដោយផ្អែកលើ អត្រាការប្រាក់ ។
  
  មានប្រភេទប័ណ្ណបំណុលច្រើនប្រភេទរួមទាំងប័ណ្ណបំណុលដែលបានចេញដោយរដ្ឋាភិបាលដូចជាប័ណ្ណរតនាគារនិង មូលបត្រក្រុងដែលគ្មានពន្ធ ។ មូលបត្របំណុលទាំងនេះជារឿយៗត្រូវបានប្រើប្រាស់ដើម្បីផ្តល់មូលនិធិដល់ប្រតិបត្តិការរបស់រដ្ឋាភិបាលនិងគម្រោងដើមទុន។ វាក៏មាន មូលបត្របំណុលសាជីវកម្ម ដែលជួយឱ្យក្រុមហ៊ុនផ្តល់មូលនិធិដល់ប្រតិបត្តិការរបស់ពួកគេនិងវិនិយោគលើខ្លួនឯង។ ក៏មានសន្សំសន្សំដូចជាសន្សំសន្សំ Series EE និង សន្សំសន្សំ Series I ។ មាន មូលបត្របំណុលកម្រិតវិនិយោគទុន ដែលមានកំរិតខ្ពស់ AAA និងនៅចុងបញ្ចប់នៃវិសាលគម សញ្ញាប័ណ្ណ ។ ប្រសិនបើអ្នកមិនចង់ទិញមូលបត្របំណុលដាច់ដោយឡែកអ្នកអាចវិនិយោគក្នុង មូលបត្របំណុល ។
  

• អចលនទ្រព្យ : អចលនទ្រព្យគឺជាអចលនទ្រព្យជាក់ស្តែងដូចជាដីឬអគារដែលម្ចាស់អាចប្រើប្រាស់ឬអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកដទៃប្រើប្រាស់ជាថ្នូរនឹងការបង់ប្រាក់ដែលគេហៅថាការជួល។ នៅពេលអ្នកជាម្ចាស់ផ្ទះអ្នកគឺជាម្ចាស់អចលនទ្រព្យ។ នៅពេលដែលអ្នកមានដីស្រែចំការអ្នកគឺជាម្ចាស់អចលនទ្រព្យ។

ប្រភេទនៃរចនាសម្ព័ន្ធវិនិយោគ

• មូលនិធិទៅវិញទៅមក : មូលនិធិទៅវិញទៅមកគឺជាសមូហភាពមូលប័ត្រ។ វិនិយោគិនទិញភាគហ៊ុនឬឯកតាក្នុងការទុកចិត្តហើយលុយត្រូវបានវិនិយោគដោយអ្នកគ្រប់គ្រងផលបោះជំនាញ។ មូលនិធិនេះខ្លួនឯងទទួលបានការស្តុកបុគ្គល, នៅក្នុងករណី មូលនិធិសមធម៌ , ឬមូលបត្របំណុល, នៅក្នុងករណីនៃមូលបត្របំណុល។ មូលនិធិទៅវិញទៅមកគឺជាមធ្យោបាយដ៏ល្អមួយដើម្បីទទួលបានការប៉ះពាល់ដល់ក្រុមភាគហ៊ុនឬមូលបត្របំណុលដោយដោះលែងអ្នកវិនិយោគពីតម្រូវការក្នុងការស្រាវជ្រាវនិងទិញភាគហ៊ុនរបស់ក្រុមហ៊ុននីមួយៗ។
  
  ឧទាហរណ៍ប្រសិនបើអ្នកចង់អោយផលប័ត្ររបស់អ្នកដាក់បញ្ចូលការវិនិយោគបន្ថែមនៅក្នុងក្រុមហ៊ុនតូចៗអ្នកអាចទិញភាគហ៊ុននៃមូលនិធិទៅវិញទៅមក។ ប្រសិនបើអ្នកចាប់អារម្មណ៍ក្នុងការស្វែងយល់ពីមេកានិចនៃរបៀបដែលមូលនិធិរួមគ្នាត្រូវបានគេដាក់បញ្ចូលគ្នាសូមអាន តើមធ្យោបាយមូលនិធិត្រូវបានរៀបចំឡើងយ៉ាងដូចម្តេច ។ មូលនិធិទៅវិញទៅមកមិនជួញដូរពេញមួយថ្ងៃដើម្បីជៀសវាងការអនុញ្ញាតឱ្យប្រជាជនទាញយកអត្ថប្រយោជន៍នៃការផ្លាស់ប្តូរនៅក្នុង តម្លៃទ្រព្យសកម្មសុទ្ធ ។ ផ្ទុយទៅវិញការទិញនិងលក់ការបញ្ជាទិញត្រូវបានប្រមូលពេញមួយថ្ងៃហើយនៅពេលទីផ្សារត្រូវបានបិទប្រតិបត្តិដោយផ្អែកលើតម្លៃគណនាចុងក្រោយសម្រាប់ថ្ងៃជួញដូរនោះ។
  

• ការជួញដូរប្តូរប្រាក់ដែលបានជួញដូរ : ត្រូវបានគេស្គាល់ផងដែរថាជា ETFs មូលនិធិជួញដូរមានលក្ខណៈស្រដៀងគ្នាទៅនឹងមូលនិធិទៅវិញទៅមកលើកលែងតែពួកគេបានធ្វើពាណិជ្ជកម្មពេញមួយថ្ងៃនៅលើការផ្លាស់ប្តូរភាគហ៊ុនដូចជាប្រសិនបើពួកគេជាភាគហ៊ុន។ នេះមានន័យថាអ្នកអាចចំណាយច្រើនឬតិចជាងតម្លៃនៃការកាន់កាប់នៅក្រោមមូលនិធិ។ ក្នុងករណីខ្លះ ETFs អាចមានគុណសម្បត្តិពន្ធជាក់លាក់ប៉ុន្តែអត្ថប្រយោជន៍ភាគច្រើនរបស់ពួកគេបើប្រៀបធៀបទៅនឹងមូលនិធិទៅវិញទៅមកបុរាណគឺជាជោគជ័យដ៏ធំធេងមួយនៃទីផ្សារទាក់ទងនឹងសារធាតុ។ ប្រសិនបើអ្នកចង់ប្រើវាក្នុងផលប័ត្ររបស់អ្នក, ល្អ។ ប្រសិនបើអ្នកចូលចិត្តមូលនិធិទៅវិញទៅមកដែលមានរចនាសម្ព័ន្ធតាមបែបប្រពៃណីក្នុងផលប័ត្ររបស់អ្នកល្អ។
  
• មូលនិធិលិបិក្រម : មូលនិធិសន្ទស្សន៍គឺជាមូលនិធិទៅវិញទៅមកជួនកាលធ្វើជំនួញដូច ETF ដែលអនុញ្ញាតឱ្យបុគ្គលម្នាក់ "វិនិយោគ" នៅក្នុងសន្ទស្សន៍ដូចជា S & P 500 ។ មូលនិធិសន្ទស្សន៍ត្រូវបានរៀបចំឡើងដើម្បីផ្តល់ឱ្យអ្នកវិនិយោគវិញដែលមានលក្ខណៈស្របជាមួយនឹងសន្ទស្សន៍។ ។ ដូច្នេះប្រសិនបើអ្នកវិនិយោគទៅលើមូលនិធិ S & P 500 ប្រាក់ចំណូលរបស់អ្នកគួរតែឆ្លុះបញ្ជាំងពី S & P 500 ។ មានមូលនិធិជាច្រើនដែលត្រូវបានបង្កើតឡើងដើម្បីតាមដានសន្ទស្សន៍នៃសន្ទស្សន៍ទាំងមូលដែលរួមបញ្ចូលទាំងអ្វីគ្រប់យ៉ាងពីស្តុកតូចៗទីផ្សារលេចធ្លោនិងឧស្សាហកម្មជាក់លាក់។ ។ មូលនិធិលិបិក្រមគឺជាឧទាហរណ៍មួយនៃការវិនិយោគ "អកម្ម" ។
  
  នេះមានន័យថាមិនមានអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិមិនខិតខំព្យាយាម "ផ្តួល" ទីផ្សារ។ មូលនិធិទាំងនេះត្រូវបានរចនាឡើងជាធម្មតាដើម្បីឆ្លុះបញ្ចាំងការត្រឡប់មកវិញនៃលិបិក្រមនិងគ្មានអ្វីទៀតទេ។ ដោយហេតុនេះមូលនិធិទាំងនេះជាទូទៅមានសមាមាត្រចំណាយទាបបំផុតដែលធ្វើឱ្យពួកគេមានការចំណាយដែលមានប្រសិទ្ធិភាព។ ភាពសាមញ្ញនិងការចំណាយទាបនៃមូលនិធិលិបិក្រមធ្វើឱ្យពួកគេមានការវិនិយោគល្អខ្លាំងណាស់សម្រាប់មនុស្សដែលមិនចង់ចំណាយពេលច្រើនក្នុងការស្រាវជ្រាវអំពីភាគហ៊ុននិងការគ្រប់គ្រងផលប័ត្ររបស់ពួកគេ។ តាមការពិតអ្នកផ្តល់យោបល់ផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុជាច្រើនសូមផ្តល់អនុសាសន៍ដល់មូលនិធិលិបិក្រមដែលជាធាតុស្នូលនៃរាល់ផលបត្រវិនិយោគ។
  

• មូលនិធិការពារហានិភ័យ : មូលនិធិការពារហានិភ័យគឺជាប្រភេទនៃភាពជាដៃគូវិនិយោគ។ ជាញឹកញាប់វាត្រូវបានចុះបញ្ជីជាផ្លូវការជាភាពជាដៃគូដែលមានកម្រិតឬ ក្រុមហ៊ុនមានកម្រិតមានកម្រិត ហើយដៃគូនឹងទទួលបានប្រាក់ពីវិនិយោគិនចូលរួមក្នុងសកម្មភាពវិនិយោគជាច្រើន។ ជាទូទៅមូលនិធិការពារហានិភ័យបានចូលរួមក្នុងសកម្មភាពវិនិយោគដែលមានហានិភ័យខ្ពស់ជាងអ្វីដែលអ្នកវិនិយោគទុនធម្មតាអាចចូលរួម។ មូលនិធិបោសសម្អាតជាញឹកញាប់ប្រើប្រាក់កម្ចីដើម្បីបង្កើនប្រាក់ចំណូលរបស់ពួកគេប៉ុន្តែក៏អាចភ្នាល់ទីផ្សារដើម្បីរកលុយទោះបីជាទីផ្សារ ទៅចុះ។ (នេះហើយជាមូលហេតុដែលគេហៅថាមូលនិធិ "ការពារហានិភ័យ" ។ )
  
  មានរចនាសម្ព័នមូលនិធិសមស្របផ្សេងៗគ្នាជាច្រើនប៉ុន្តែវាជារឿងធម្មតាទេសម្រាប់អ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិដើម្បីគិតប្រាក់វិនិយោគ 20% នៃប្រាក់ចំណេញបូកនឹង 2% នៃទ្រព្យសកម្មជាថ្លៃគ្រប់គ្រងរៀងរាល់ឆ្នាំ។ នេះជារឿងដ៏ចម្រូងចម្រាសពីព្រោះអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិធំ ៗ អាចរកចំណូលបានរាប់លានដុល្លារនៅក្នុងការគ្រប់គ្រងទោះបីជាការវិនិយោគមិនល្អ។ ដោយសារតែបទប្បញ្ញត្តិរបស់រដ្ឋាភិបាលមានន័យដើម្បីការពារអ្នកដែលគ្មានបទពិសោធន៍ការ វិនិយោគនៅក្នុងមូលនិធិការពារហានិភ័យអាចជាការលំបាកសម្រាប់វិនិយោគិនធម្មតា ។
  
• មូលនិធិទុកចិត្ត : មូលនិធិ Trust Fund គឺជាប្រភេទនីតិបុគ្គលពិសេសមួយដែលអនុញ្ញាតឱ្យបុគ្គលម្នាក់ឬអង្គការមានទ្រព្យសម្បត្តិដែលពួកគេនឹងផ្តល់ទៅឱ្យអ្នកដទៃ។ ឧទាហរណ៍ជីដូនជីតាម្នាក់អាចមានទ្រព្យ 100.000 ដុល្លារទៅឱ្យចៅម្នាក់ដោយមានចែងថាចៅទួតនោះទទួលបានលុយនៅពេលគាត់មានអាយុ 18 ឆ្នាំ។ មូលនិធិទុកចិត្តផ្តល់អត្ថប្រយោជន៍ជាច្រើនលើការការពារទ្រព្យសម្បត្តិហើយជួនកាលផលប្រយោជន៍ពន្ធប្រសិនបើមានរចនាសម្ព័ន្ធឆ្លាតវៃ។ មូលនិធិទុកចិត្តអាចផ្ទុកទ្រព្យសកម្មស្ទើរតែទាំងអស់ដែលអាចស្រមៃបានពីភាគហ៊ុនសញ្ញាប័ណ្ណនិងអចលនទ្រព្យដល់មូលនិធិទៅវិញទៅមកមូលនិធិការពារហានិភ័យឬសិល្បៈ។ មានការយល់ឃើញថាមូលនិធិជឿទុកចិត្តត្រូវបានប្រើប្រាស់ដោយអ្នកមានប៉ុន្តែពួកគេអាចរកបានសម្រាប់អ្នកដែលចង់ផ្ទេរទ្រព្យសម្បត្តិឱ្យអ្នកផ្សេង។
• វិនិយោគិនខ្លះចូលចិត្តទិញអចលនទ្រព្យតាមរយៈ Trusted Investment Real Estate ឬ REITs ដែលធ្វើពាណិជ្ជកម្មដូចជាប្រសិនបើពួកគេជាស្តុកនិងមានការយកពន្ធពិសេស។ មានប្រភេទអចលនទ្រព្យខុសៗគ្នាទាំងអស់ដែលមានឯកទេសគ្រប់ប្រភេទអចលនទ្រព្យ។ ឧទាហរណ៍ប្រសិនបើអ្នកចង់វិនិយោគលើអចលនទ្រព្យសណ្ឋាគារអ្នកអាចពិចារណា វិនិយោគនៅសណ្ឋាគារ REIT ។ REITs គឺជាមធ្យោបាយដ៏ល្អក្នុងការវិនិយោគលើអចលនទ្រព្យដោយមិនចាំបាច់ទិញឬថែរក្សាអគារឬដីពិត។
• ភាពជាដៃគូមានកម្រិតភាពជាដៃគូ : MLPs ដែលជាញឹកញាប់ត្រូវបានគេស្គាល់គឺជា ដៃគូមានកម្រិត ដែលធ្វើពាណិជ្ជកម្មដូចគ្នាទៅនឹងស្តុក។ ដោយសារតែការព្យាបាលពន្ធតែមួយគត់និងក្បួនស្មុគស្មាញជុំវិញពួកគេវិនិយោគិនដែលមិនដឹងថាអ្វីដែលពួកគេកំពុងធ្វើគួរតែជៀសវាងការវិនិយោគនៅក្នុង MLPs ជាពិសេសនៅក្នុងគណនីចូលនិវត្តន៍ដែលជាផលវិបាកពន្ធអាចមិនល្អបើមិនមានការគ្រប់គ្រងល្អ។

ការគ្រប់គ្រងផលប័ត្រ

• ការបែងចែកទ្រព្យសកម្ម : ការបែងចែក ទ្រព្យសម្បត្តិគឺជាវិធីសាស្រ្តមួយដើម្បីគ្រប់គ្រងមូលធនដែលពាក់ព័ន្ធនឹងការកំណត់ប៉ារ៉ាម៉ែត្រសម្រាប់ប្រភេទទ្រព្យសកម្មផ្សេងៗគ្នាដូចជាភាគហ៊ុន (ទ្រព្យសម្បត្តិឬស្តុក) ប្រាក់ចំណូលថេរអចលនទ្រព្យសាច់ប្រាក់ឬទំនិញ (មាសប្រាក់។ ល។ ) ។ ជាទូទៅគេគិតថាការពិតដែលថ្នាក់ទ្រព្យសម្បត្តិមានចរិតលក្ខណៈនិងឥរិយាបថខុសៗគ្នាការទទួលបានសមល្មមសម្រាប់ស្ថានភាពវិនិយោគរបស់វិនិយោគិនជាក់លាក់អាចបង្កើនលទ្ធភាពនៃលទ្ធផលដែលទទួលបានជោគជ័យស្របតាមគោលដៅរបស់វិនិយោគិននិងការទ្រទ្រង់ហានិភ័យ។ ឧទាហរណ៍ ភាគហ៊ុននិងមូលបត្របំណុលដើរតួនាទីខុសគ្នា នៅក្នុងផលប័ត្ររបស់វិនិយោគិនលើសពីផលចំណេញដែលពួកគេអាចបង្កើត។
  
• អាណត្តិនៃការវិនិយោគ : អាណត្តិវិនិយោគគឺជាសំណុំនៃគោលការណ៍ណែនាំវិធាននិងគោលបំណងដែលត្រូវបានប្រើដើម្បីគ្រប់គ្រងផលប័ត្រជាក់លាក់ឬដើមទុន។ ឧទាហរណ៏ អាណត្តិវិនិយោគអភិរក្សមូលធន គឺសំដៅទៅលើផលប័ត្រដែលមិនអាចប្រថុយនឹងការប្រែប្រួលដែលមានន័យទោះបីជាវាមានន័យថាទទួលបានប្រាក់ចំណូលទាបក៏ដោយ។
  
• គណនីថែរក្សា - គណនី ថែរក្សាគឺជាគណនីមួយដែលអ្នកថែរក្សាស្ថាប័នធ្វើប្រតិបត្តិការក្នុងនាមវិនិយោគិនដើម្បីកាន់កាប់សំពៀតឥណទានរបស់វិនិយោគិន។ អ្នកថែរក្សានឹងកត់ត្រាលំហូរសាច់ប្រាក់ពីការប្រាក់និងភាគលាភដាក់ការណែនាំក្នុងនាមវិនិយោគិនសម្រាប់ការបោះឆ្នោតតំណាងរាស្ត្រឬព្រឹត្តិការណ៍សាជីវកម្មយកការចែកចាយនិងធ្វើឱ្យប្រាកដថាភាគហ៊ុននឹងត្រូវបញ្ចប់នៅក្នុងគណនីថែរក្សា។ គណនីថែរក្សាត្រូវបានគេវាយតម្លៃ ថ្លៃថែរក្សា ប៉ុន្តែវិនិយោគិនខ្លះមិនដឹងថាពួកគេបានបង់ប្រាក់នោះទេព្រោះឈ្មួញកណ្តាលផ្តល់សេវាថែរក្សាដោយឥតគិតថ្លៃឬបញ្ចុះតម្លៃក្នុងករណីជាច្រើនប្រសិនបើវិនិយោគិនមានទំហំគណនីអប្បបរមាឬដាក់ទីផ្សារភាគហ៊ុនណាមួយជាក់លាក់ក្នុងមួយឆ្នាំ។ សេវាថែរក្សារបស់ពួកគេជា គណនីឈ្មួញជើងសា ។
  
• ក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងទ្រព្យសកម្ម - ក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រង ទ្រព្យសកម្មគឺជាអាជីវកម្មមួយដែលវិនិយោគទុនដោយផ្ទាល់ទៅលើអតិថិជនអតិថិជនភាគហ៊ុនឬដៃគូ។ អាជីវកម្មគ្រប់គ្រងទ្រព្យសម្បត្តិនៅខាងក្នុងរបស់ Vanguard គឺជាអ្នកទិញនិងលក់មូលបត្រដែលជាមូលដ្ឋាននៃមូលនិធិទៅវិញទៅមកនិង ETFs ។ អាជីវកម្មគ្រប់គ្រងទ្រព្យសម្បត្តិនៅផ្នែកអតិថិជនឯកជនរបស់ JP Morgan ត្រូវបានកសាងឡើងសម្រាប់បុគ្គលនិងស្ថាប័ន។ ខ្ញុំគឺជានាយកគ្រប់គ្រងរបស់ Kennon-Green & Co. ដែលនឹងបើកទ្វាររបស់ខ្លួននៅចុងឆ្នាំ 2016 ជាក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងទ្រព្យសកម្មសម្រាប់បុគ្គលទ្រព្យសម្បត្តិគ្រួសារនិងស្ថាប័នដែលមានទ្រព្យសម្បត្តិខ្ពស់និងមានទ្រព្យសម្បត្តិយ៉ាងហោចណាស់មានទឹកប្រាក់ចំនួន 500,000 ដុល្លារជាទ្រព្យសម្បត្តិវិនិយោគដែលចង់ដាក់ ទ្រព្យសម្បត្តិដើម្បីធ្វើការជាមួយដើមទុនរបស់គ្រួសារខ្ញុំ។
  
• ទីប្រឹក្សាវិនិយោគដែលបានចុះបញ្ជី - RIA គឺជាក្រុមហ៊ុនមួយដែលចូលរួមក្នុងការផ្តល់សំណងក្នុងការផ្តល់ដំបូន្មានការផ្តល់អនុសាសន៍ការចេញរបាយការណ៍ឬការផ្តល់ការវិភាគលើមូលបត្រដោយផ្ទាល់ឬតាមរយៈការបោះពុម្ពផ្សាយ។ RIAs អាចរួមបញ្ចូលទាំងក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងទ្រព្យសម្បត្តិក្រុមហ៊ុនប្រឹក្សាវិនិយោគក្រុមហ៊ុនផែនការហិរញ្ញវត្ថុនិងម៉ូដែលអាជីវកម្មវិនិយោគផ្សេងទៀត។ រឿងពិសេសអំពី RIAs គឺថាពួកគេត្រូវបានចងភ្ជាប់ដោយកាតព្វកិច្ចភារកិច្ចដើម្បីដាក់តម្រូវការរបស់អតិថិជននៅខាងលើខ្លួនរបស់ពួកគេជាជាងស្តង់ដារសមរម្យទាបដែលអនុវត្តទៅគណនីឈ្មួញជើងសារដែលជាប់ពន្ធ។ ថ្លៃឈ្នួលទីប្រឹក្សាវិនិយោគដែលបានចុះបញ្ជី ត្រូវតែ "សមហេតុផល" និងប្រែប្រួលពីក្រុមហ៊ុនទៅក្រុមហ៊ុន។
  
• កាតព្វកិច្ចភារកិច្ច - នៅក្នុងប្រព័ន្ធច្បាប់អាមេរិចកាតព្វកិច្ចគឺជាកាតព្វកិច្ចខ្ពស់បំផុតដែលជំពាក់មនុស្សម្នាក់ទៀត។ វាតម្រូវឱ្យអ្នកទទួលខុសត្រូវដាក់ចំណាប់អារម្មណ៍លើគោលការណ៍ (ជាញឹកញាប់ម៉ាស៊ីនភ្ញៀវ) នៅខាងលើរបស់ខ្លួន។ នេះពាក់ព័ន្ធនឹងការបង្ហាញពីទំនាស់ផលប្រយោជន៍។
  
• UTMA - នេះគឺជាគណនីដែលត្រូវបានរៀបចំក្រោមច្បាប់ផ្ទេរឯកសណ្ឋានដើម្បីអនីតិជននៃរដ្ឋណាមួយ។ វាអនុញ្ញាតឱ្យមនុស្សពេញវ័យទិញទ្រព្យសម្បត្តិដែលមានឈ្មោះនៅក្នុងឈ្មោះរបស់គាត់ដើម្បីជាប្រយោជន៍ដល់កូនអនីតិជនរហូតដល់កុមារតូចតាចឈានដល់អាយុជាក់លាក់មួយដែលបានកំណត់នៅក្នុងឯកសារ UTMA ដែលមានអាយុ 21 ឆ្នាំជាអាយុដែលអាចអនុញ្ញាតបានច្រើនបំផុតនៅក្នុងរដ្ឋភាគច្រើន។ មនុស្សពេញវ័យដែលមានប័ណ្ណសេដ្ឋកិច្ចត្រូវបានគេស្គាល់ថាជាអ្នកថែរក្សានិងជំពាក់កាតព្វកិច្ចចំពោះកុមារ។
  
  មានករណីឪពុកម្តាយដែលបានផ្តល់ឱ្យកូនរបស់ពួកគេតែប៉ុណ្ណោះដើម្បីបង្វែរនិងប្រើប្រាស់ថ្នាំនោះសម្រាប់ការថែទាំសុខភាពចាំបាច់សម្រាប់កុមារដែលក្រោយមកត្រូវបានបញ្ជូនទៅតុលាការដើម្បីទទួលការកេងបន្លំប្រកបដោយប្រសិទ្ធភាព។ ប្រសិនបើកុមារក្លាយទៅជាមនុស្សពេញវ័យហើយ "បង្ខំគណនេយ្យ" មួយអ្នកត្រូវតែមានលទ្ធភាពផលិតរាល់លំហូរសាច់ប្រាក់សេចក្តីថ្លែងការណ៍ទាំងអស់ឬក៏អ្នកអាចមានលទ្ធភាពមិនត្រឹមតែលុយដែលបាត់នោះទេប៉ុន្តែថែមទាំងតម្លៃនៃអ្វីដែលលុយគួរតែមាន។ បានរីកលូតលាស់ចូលទៅក្នុងវាបានចាកចេញតែម្នាក់ឯងនៅក្នុងផលប័ត្រ។
  
• ឈ្មួញ ជើងសា - ឈ្មួញកណ្ដាលគឺជាស្ថាប័នឬបុគ្គលម្នាក់ដែលឬកំពុងប្រតិបត្តិទិញឬលក់ការបញ្ជាទិញក្នុងនាមអតិថិជន។ Stockbrokers ដោះស្រាយការជួញដូរ - ធ្វើឱ្យប្រាកដថាសាច់ប្រាក់ទទួលបានទៅភាគីខាងស្ដាំនិងសន្តិសុខទទួលបានទៅភាគីខាងស្ដាំតាមកាលកំណត់ជាក់លាក់មួយ - ប្រឆាំងនឹងគណនីថែរក្សាអតិថិជនរបស់ពួកគេ។ មានការ ជួញដូរភាគហ៊ុន ខុសៗគ្នាជាច្រើន ដែល អ្នកអាចដាក់ទៅឈ្មួញកណ្តាលភាគហ៊ុនរបស់អ្នកប៉ុន្តែត្រូវប្រុងប្រយ័ត្នអំពីការពឹងផ្អែកលើពួកគេ។ ពាណិជ្ជកម្មបញ្ឈប់ការបាត់បង់ , ដោយវិធីនៃការបង្ហាញ, នឹងមិនតែងតែការពារផលប័ត្ររបស់អ្នក។ លើសពីនេះទៀតជួនកាលអាច ទិញភាគហ៊ុនដោយគ្មានឈ្មួញកណ្តាល តាមរយៈកម្មវិធីដូចជា DRIPs ។
  
• Stock Trades - មានយ៉ាងហោចណាស់ដប់ពីរប្រភេទខុសគ្នានៃការជួញដូរភាគហ៊ុនដែលអ្នកអាចដាក់ជាមួយឈ្មួញកណ្តាលដើម្បីទិញឬលក់ភាពជាម្ចាស់នៅក្នុងក្រុមហ៊ុនរួមទាំងការបញ្ជាទិញពីទីផ្សារការបញ្ជាទិញនិងកំណត់ការបញ្ឈប់ការបាត់បង់។
  
• លក់ខ្លី - ត្រូវបានគេស្គាល់ផងដែរថាជាការលក់ខ្លីនេះគឺនៅពេលដែលវិនិយោគិនឬប្រថុយប្រថានខ្ចីភាគហ៊ុននៃភាគហ៊ុនឬទ្រព្យសម្បត្តិផ្សេងទៀតដែលគាត់មិនមែនជាម្ចាស់, លក់វា, ហោប៉ៅប្រាក់ជាមួយនឹងការសន្យាដើម្បីជំនួសទ្រព្យសម្បត្តិនៅថ្ងៃណាមួយហើយសង្ឃឹមថាទ្រព្យសម្បត្តិ ការធ្លាក់ចុះតម្លៃដូច្នេះវាអាចត្រូវបានទិញនៅក្នុងតម្លៃទាបបំលែងក្លាយជាប្រាក់ចំណេញ។ បានធ្វើខុសហើយវាអាចធ្វើឱ្យអ្នកក្ស័យធន។ បុរសម្នាក់ដែលមានប្រាក់ចំនួន 37.000 ដុល្លារក្នុងគណនីឈ្មួញជើងសារបស់គាត់ហើយក្នុងរយៈពេលរាប់ម៉ោងមិនត្រឹមតែបាត់បង់ប្រាក់ទាំងស្រុងនោះទេប៉ុន្តែគាត់បានរកឃើញថាគាត់ជំពាក់បំណុលក្រុមហ៊ុនឈ្មួញជើងសារបស់គាត់ចំនួន 106.445.56 ដុល្លារ។
  
• ប្រាក់កម្ចី - ឈ្មួញកណ្តាលតែងតែផ្តល់ប្រាក់កម្ចីរបស់អតិថិជនទៅលើតម្លៃភាគហ៊ុនសញ្ញាប័ណ្ណនិងមូលបត្រដទៃទៀតនៅក្នុងគណនីថែរក្សារបស់ពួកគេប្រសិនបើអតិថិជនយល់ព្រមបញ្ចាំតុល្យភាពគណនីទាំងមូលជាទ្រព្យធានាព្រមទាំងផ្តល់ការធានាផ្ទាល់ខ្លួន។ នៅពេលអ្នកបើកគណនីឈ្មួញជើងសាអ្នកត្រូវបញ្ជាក់ថាតើអ្នកចង់បាន គណនីសាច់ប្រាក់រឺគណនីរឹម ។
  
  អ្នកវិនិយោគស្ទើរតែទាំងអស់គួរតែប្រើប្រាស់គណនីសាច់ប្រាក់ជាផ្នែកមួយដោយហេតុថាអ្វីដែលហាក់ដូចជាការកើនឡើងនៃហានិភ័យពីអាជ្ញាកណ្តាលតាមបទប្បញ្ញត្តិក្នុងទម្រង់នៃ ការបញ្ចុះបញ្ចូល ។ ប្រសិនបើអ្នកខ្ចីប្រាក់នៅលើប្រាក់ភ្នាល់ឈ្មួញកណ្តាលអាចចេញការ ហៅប្រាក់រៀល នៅគ្រប់ពេលវេលាសម្រាប់ហេតុផលណាមួយទាមទារឱ្យអ្នកទូទាត់ខ្លះឬទាំងអស់នៃសមតុល្យរបស់អ្នក។ វាថែមទាំងមានសិទ្ធិលក់ការវិនិយោគរបស់អ្នកដែលបង្កឱ្យមានផលចំណេញដ៏ខ្លាំងក្លាប្រសិនបើអ្នកបានដឹងពីមុខតំណែងដោយមិនផ្តល់ការព្រមានកម្រិតខ្ពស់ឬឱកាសដើម្បីដាក់សាច់ប្រាក់បន្ថែមឬមូលបត្រ។
  

ប្រភេទនៃគណនីចូលនិវត្តន៍

• Roth IRA - គឺជាប្រភេទគណនីពិសេសមួយដែលដាក់ក្នុងគណនីថែរក្សាដែលផ្ដល់ផលចំណេញពន្ធមិនគួរឱ្យជឿមួយចំនួនហើយក្នុងពេលដំណាលគ្នារឹតបន្តឹងបរិមាណដែលអ្នកអាចរួមចំណែកនិងប្រភេទនៃការវិនិយោគដែលអ្នក អាចដាក់នៅក្នុងវាបានលុះត្រាតែអ្នកចង់ប្រឈមមុខនឹងផលវិបាកយ៉ាងធ្ងន់ធ្ងរ។ ប្រាក់ដែលបានរួមចំណែកក្នុង Roth IRA បានមកពីប្រាក់ដុល្លារបន្ទាប់ពីពន្ធដែលមានន័យថាអ្នកមិនទទួលបានការកាត់ពន្ធសម្រាប់វាទេដរាបណាអ្នកធ្វើតាមច្បាប់នៅក្រោមប្រព័ន្ធបច្ចុប្បន្នអ្នកនឹងមិនបង់ថ្លៃកាក់មួយនៅលើពន្ធណាមួយឡើយ។ នៃប្រាក់ចំណេញដែលអ្នកបានបង្កើតឡើងពីការវិនិយោគដែលបានប្រារព្ធឡើងនៅក្នុង Roth IRA ហើយក៏មិនមែននៅពេលដែលអ្នកបានទៅដកប្រាក់ចំណេញទាំងនេះអស់ពេញមួយជីវិតរបស់អ្នក។ អ្នកអាចទិញភាគហ៊ុនសញ្ញាប័ណ្ណអចលនវត្ថុ វិញ្ញាបនបត្របញ្ញើ និងប្រភេទទ្រព្យសម្បត្តិផ្សេងទៀតនៅក្នុង Roth IRA ។
• IRA ប្រពៃណី - IRA ប្រពៃណីគឺជាប្រភេទដំបូងបំផុតនៃ IRA ។ វិនិយោគិនអាចរួមចំណែកប្រាក់កម្ចីនេះបានប្រសិនបើពួកគេមានលក្ខណៈសម្បត្តិគ្រប់គ្រាន់ដោយផ្អែកលើកម្រិតនៃប្រាក់ចំណូលនិងមិនបង់ពន្ធលើប្រភេទនៃការវិនិយោគដែលបានធ្វើឡើងនៅក្នុងគណនីរហូតដល់ពួកគេដកប្រាក់នៅអាយុ 59,5 ឆ្នាំឬត្រូវបង្ខំឱ្យអាយុ 70,5 ឆ្នាំ។
• 401 (K) - ប្រភេទពិសេសនៃផែនការចូលនិវត្តន៍ដែលផ្តល់ដោយនិយោជកដល់និយោជិករបស់ពួកគេ 401 (K) ជាធម្មតាអនុញ្ញាតឱ្យវិនិយោគិនដាក់ប្រាក់របស់ពួកគេដើម្បីធ្វើការនៅក្នុងមូលនិធិទៅវិញទៅមកឬ មូលនិធិមានតម្លៃថេរ ។ ដូចជា IRA ប្រពៃណីដែរវិនិយោគិនជាទូទៅទទួលបានការកាត់ពន្ធនៅពេលដែលគណនីត្រូវបានផ្តល់មូលនិធិមានដែនកំណត់ប្រចាំឆ្នាំ (ទោះបីជាខ្ពស់ជាងតម្លៃដែលមានក្នុងប្រពៃណី IRA ឬ Roth IRA) និយោជកតែងតែផ្គូរផ្គងការរួមចំណែក (ឧទាហរណ៍ 50% ដំបូង 6%) ហើយមិនមានពន្ធជំពាក់រហូតទាល់តែអ្នកចាប់ផ្តើមដកប្រាក់ (អាយុ 59,5 ឆ្នាំនៅដំបូងប៉ុន្តែត្រូវការការចែកចាយចាប់ផ្តើមនៅអាយុ 70,5 ឆ្នាំ) ។ ពាក្យ 401 (K) សំដៅទៅលើផ្នែកនៃលេខកូដពន្ធដែលបានបង្កើតវា។ នៅក្នុងប៉ុន្មានឆ្នាំថ្មីៗនេះមានការកើនឡើងនៃអ្វីដែលហៅថា 401 (K) ដោយខ្លួនឯងដែលអនុញ្ញាតឱ្យអ្នកវិនិយោគទិញភាគហ៊ុននិងប័ណ្ណបំណុលបុគ្គលនៅក្នុងគណនី។
• 403 (b) - ផែនការចូលនិវត្តន៍ដែលមានច្រើនដូចជា 401 (K) បានផ្តល់តែនៅក្នុងវិស័យមិនរកប្រាក់ចំណេញ។
• Rollover IRA - នៅពេលនិយោជិកម្នាក់ចាកចេញពីនិយោជករបស់គាត់គាត់អាចជ្រើសរើសយកទឹកប្រាក់ 401 (k) វិលជុំហើយដាក់វាទៅជា Rollover IRA ដែលផ្ទុយទៅវិញវាប្រហាក់ប្រហែលនឹង IRA ប្រពៃណី។
• SIMPLE IRA - ប្រភេទ IRA សម្រាប់ម្ចាស់អាជីវកម្មខ្នាតតូចដែលមាននិយោជិកតិចជាង 100 នាក់ដែលចង់ផ្តល់អត្ថប្រយោជន៍ចូលនិវត្តន៍មួយចំនួនដល់និយោជិករបស់ពួកគេប៉ុន្តែមិនចង់ដោះស្រាយភាពស្មុគស្មាញដែលមកពី 401 (K) ។
• SEP-IRA - សំរាប់បុគ្គលិកសោធននិវត្តន៍សាមញ្ញគណនី SEI-IRA អាចត្រូវបានប្រើប្រាស់ដោយខ្លួនឯងនិងម្ចាស់អាជីវកម្មខ្នាតតូចនៅក្រោមកាលៈទេសៈជាក់លាក់មួយដែលអនុញ្ញាតឱ្យពួកគេដាក់ប្រាក់ចំណូលច្រើនលើសលប់ដែលពួកគេអាចមានលទ្ធភាពវិនិយោគ។ ដោយសារតែការកម្រិតនៃការរួមចំណែកច្រើនដែលបានគណនាជាភាគរយនៃប្រាក់ចំណូល។

លក្ខខណ្ឌវិនិយោគពាក់ព័ន្ធនឹងក្រុមហ៊ុន

• ក្រុមប្រឹក្សានាយក - ក្រុមប្រឹក្សានាយករបស់ក្រុមហ៊ុនមួយត្រូវបានជ្រើសរើសដោយម្ចាស់ហ៊ុនដើម្បីពិនិត្យមើលផលប្រយោជន៍របស់ពួកគេជួលនិងបាញ់នាយកប្រតិបត្តិកំណត់ គោលនយោបាយទូទាត់ប្រាក់ ជាផ្លូវការនិងពិចារណាផ្តល់អនុសាសន៍ឬការបោះឆ្នោតប្រឆាំងនឹងការច្របាច់បញ្ចូលគ្នាដែលបានស្នើ។
• តម្លៃសហគ្រាស - តម្លៃ សហគ្រាសសំដៅទៅលើការចំណាយសរុបនៃការទទួលបានភាគហ៊ុននិងបំណុលទាំងអស់របស់ក្រុមហ៊ុន។
• មូលធនទីផ្សារ - មូលធនទីផ្សារសំដៅទៅលើតម្លៃនៃភាគហ៊ុនដែលនៅសេសសល់នៃភាគហ៊ុនរបស់ក្រុមហ៊ុនប្រសិនបើអ្នកអាចទិញវានៅតម្លៃភាគហ៊ុនបច្ចុប្បន្ន។
• របាយការណ៍លទ្ធផល - របាយការណ៍លទ្ធផលបង្ហាញពី ចំណូល របស់ក្រុមហ៊ុនការចំណាយពន្ធនិងប្រាក់ចំណូលសុទ្ធរបស់ក្រុមហ៊ុន។
• តារាងតុល្យការ - តារាងតុល្យការបង្ហាញពីទ្រព្យសកម្មបំណុលនិង សមធម៌របស់ភាគទុនិក ។
• សំណុំបែបបទ 10-K - ឯកសារបង្ហាញប្រចាំឆ្នាំមួយចំនួនត្រូវបានទាមទារដើម្បីដាក់ឯកសារជាមួយ SEC វាមានព័ត៌មានស៊ីជម្រៅអំពីអាជីវកម្មរួមទាំងហិរញ្ញវត្ថុរបស់ខ្លួនគំរូអាជីវកម្មនិងច្រើនទៀត។

លក្ខខណ្ឌវិនិយោគផ្សេងទៀតអ្នកប្រហែលជាចង់ដឹង

• ផ្សារភាគហ៊ុន - ជាផ្សារហ៊ុនមួយដែលជាស្ថាប័នស្ថាប័នឬសមាគមមួយដែលរៀបចំទីផ្សារសម្រាប់អ្នកទិញនិងអ្នកលក់ហ៊ុនដើម្បីមករួមគ្នាក្នុងម៉ោងធ្វើការជាក់លាក់និងធ្វើពាណិជ្ជកម្មជាមួយគ្នា។ ផ្សារភាគហ៊ុនដ៏សំខាន់បំផុតនៅលើពិភពលោកគឺផ្សារភាគហ៊ុនញូវយ៉ក (NYSE) ។ ក្រុមហ៊ុនដែលចង់បានភាគហ៊ុនរបស់ខ្លួនដែលមានឈ្មោះថា "The Big Board" ដែលជួនកាលត្រូវបានគេហៅថា NYSE ត្រូវតែមានលក្ខណៈវិនិច្ឆ័យតឹងរឹង។ ប្រសិនបើក្រុមហ៊ុនបរាជ័យក្នុងការបន្តបំពេញតាមតម្រូវការទាំងនេះវាត្រូវបាន ចុះបញ្ជី ជាបន្តបន្ទាប់។
• សមាមាត្រតម្លៃ - រកប្រាក់ចំណូល - ត្រូវបានគេស្គាល់ផងដែរថាជាសមាមាត្រ p / e វាប្រាប់អ្នកថាប៉ុន្មានឆ្នាំវានឹងយកក្រុមហ៊ុនមួយដើម្បីសងតម្លៃទិញរបស់ខ្លួនក្នុងមួយភាគហ៊ុនពីប្រាក់ចំណេញបន្ទាប់ពីពន្ធតែម្នាក់ឯងនៅប្រាក់ចំណេញបច្ចុប្បន្នដោយគ្មានកំណើន។ នៅក្នុងពាក្យផ្សេងទៀតសមាមាត្រ p / e ប្រាប់អ្នកថាតើអ្នកចំណាយប្រាក់ 1 ដុល្លារលើប្រាក់ចំណូលរបស់ក្រុមហ៊ុន។ ប្រសិនបើក្រុមហ៊ុនមួយកំពុងរាយការណ៍ពីប្រាក់ចំណេញចំនួន 2 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុនហើយភាគហ៊ុននេះត្រូវបានលក់ក្នុងតម្លៃ 20 ដុល្លារក្នុងមួយភាគហ៊ុនសមាមាត្រ P / E គឺ 10 ពីព្រោះអ្នកកំពុងរកប្រាក់ចំណេញ 10 ដង (20 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុនបែងចែកជា 2 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុនរកបាន = 10 ដុល / អ៊ី។ វាអាចដាក់បញ្ច្រាសដើម្បីគណនាអ្វីដែលគេស្គាល់ថាជា ទិន្នផល ។
• អនុបាត PEG - សំណុំបែបបទដែលបានកែប្រែនៃសមាមាត្រ p / e ដែលធ្វើអោយមានកំនើនទៅជារង្វាស់ដើម្បីបង្ហាញថាក្រុមហ៊ុនដែលរីកលូតលាស់ 15% ក្នុងមួយឆ្នាំនិងការជួញដូរនៅ 20x រកប្រាក់ចំណូលអាចមានតម្លៃថោកជាងការជួញដូររបស់ក្រុមហ៊ុនដែលមានប្រាក់ចំណូល 8x និងថយចុះ 10% ក្នុងមួយឆ្នាំ។ ឆ្នាំ។
• អនុបាត PEG ដែលបានកែតម្រូវ - សំណុំបែបបទដែលបានកែប្រែសមាមាត្រ PEG ដែលបណ្តាលឱ្យភាគលាភចូលទៅក្នុងម៉ែត្រដើម្បីគណនាការពិតដែលថាជួនកាលការលូតលាស់យឺតគឺជាលទ្ធផលរបស់ក្រុមហ៊ុនដែលចំណាយប្រាក់ចំណូលភាគច្រើននៃប្រាក់ចំណូលរបស់ខ្លួនក្នុងទម្រង់ជាភាគលាភដែលជាវិភាគទាន។ ទៅការ វិលត្រឡប់សរុប ។
• ទិន្នផលភាគលាភ - ទិន្នផល បច្ចុប្បន្ននៃភាគហ៊ុនធម្មតាមួយនៅអត្រាភាគលាភបច្ចុប្បន្នរបស់ខ្លួន។ ប្រសិនបើភាគហ៊ុនមួយត្រូវបានជួញដូរក្នុងតម្លៃ 100 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុនហើយបង់ 5 ដុល្លារក្នុងភាគលាភប្រចាំឆ្នាំទិន្នផលភាគលាភនឹងមាន 5% ។
• ភាពប្រែប្រួល - ភាពប្រែប្រួលសំដៅទៅលើកំរិតដែលសន្តិសុខជួញដូរមានការឡើងចុះ។
• ដេរីវេ - ដេរីវេគឺជាទ្រព្យសម្បត្តិមួយដែលទាញយកពីតម្លៃរបស់វា។