តើធនាគារលក់រាយគឺជាអ្វី? ប្រភេទនិងផលប៉ះពាល់សេដ្ឋកិច្ច

របៀបដែលវាធ្វើការនិងរបៀបដែលវាប៉ះពាល់ដល់សេដ្ឋកិច្ចអាមេរិក

និយមន័យ: ធនាគារ លក់រាយផ្តល់សេវាកម្មហិរញ្ញវត្ថុដល់គ្រួសារនិង អាជីវកម្មខ្នាតតូច ។ មុខងារសំខាន់ៗបីគឺឥណទានការដាក់ប្រាក់និងការគ្រប់គ្រងប្រាក់។

ទីមួយធនាគារទាំងនេះផ្តល់ជូនអតិថិជននូវ ឥណទាន ដើម្បីទិញផ្ទះរថយន្តនិងគ្រឿងសង្ហារឹម។ ទាំងនេះរួមមាន វត្ថុបញ្ចាំប្រាក់កម្ចី ដោយស្វ័យប្រវត្តិនិង ប័ណ្ណឥណទាន ។ ការ ចំណាយលើទំនិញប្រើប្រាស់បាន ជំរុញឱ្យសេដ្ឋកិច្ចរបស់អាមេរិកជិត 70% ។ ពួកគេផ្តល់ សាច់ប្រាក់ងាយស្រួល បន្ថែមដល់សេដ្ឋកិច្ចតាមវិធីនេះ។

ឥណទានអនុញ្ញាតឱ្យប្រជាជនចំណាយប្រាក់ចំណូលនាពេលអនាគត។ ធនាគារលក់រាយក៏ផ្តល់ ប្រាក់កម្ចីអាជីវកម្មខ្នាតតូច ដល់សហគ្រិនផងដែរ។ ក្រុមហ៊ុនខ្នាតតូចទាំងនេះបង្កើតឡើងរហូតដល់ 65 ភាគរយនៃការងារថ្មីទាំងអស់នៅពេលដែលពួកគេរីកចំរើន។

ទីពីរធនាគារលក់រាយផ្តល់នូវកន្លែងសុវត្ថិភាពសម្រាប់ប្រជាជន ដាក់ ប្រាក់។ គណនីសន្សំ វិញ្ញាបនបត្រនៃការដាក់ប្រាក់ និងផលិតផលហិរញ្ញវត្ថុផ្សេងទៀតផ្តល់ជូននូវអត្រាត្រឡប់មកវិញកាន់តែល្អប្រសើរបើប្រៀបធៀបទៅនឹងការដាក់ប្រាក់របស់ពួកគេនៅក្រោមពូក។ ធនាគារកំណត់អត្រាការប្រាក់របស់ពួកគេទៅលើអត្រា មូលនិធិរបស់ Fed និង អត្រាការប្រាក់ជា ប័ណ្ណរតនាគារ។ នោះហើយជាមូលហេតុដែលពួកគេបានដួលរលំនិងធ្លាក់ក្នុងពេលកន្លងមក។ សាជីវកម្មធានារ៉ាប់រងប្រាក់បញ្ញើសហព័ន្ធធានាប្រាក់បញ្ញើ ភាគច្រើនទាំងនេះ។

ទីបីធនាគារលក់រាយអនុញ្ញាតឱ្យ អ្នកគ្រប់គ្រងប្រាក់របស់អ្នក ជាមួយនឹងការពិនិត្យមើលគណនីនិងប័ណ្ណឥណពន្ធ។ នោះមានន័យថាអ្នកមិនចាំបាច់ធ្វើប្រតិបត្តិការរបស់អ្នកទាំងអស់ជាមួយវិក័យប័ត្រប្រាក់ដុល្លារនិងកាក់។ ទាំងអស់នេះអាចត្រូវបានធ្វើលើបណ្តាញធ្វើឱ្យវាមានភាពងាយស្រួលបន្ថែម។

ប្រភេទនៃធនាគារលក់រាយ

ភាគច្រើននៃធនាគារធំបំផុតរបស់អាមេរិកមានការបែងចែកធនាគារ។

ទាំងនេះរួមមាន Bank of America, JP Morgan Chase, Wells Fargo និង Citigroup ។ ធនាគារលក់រាយអាច រកចំណូលបានពី 50 ទៅ 60 ភាគរយនៃប្រាក់ចំណូលសរុបរបស់ធនាគារទាំងនេះ ។

មានធនាគារសហគមន៍តូចៗជាច្រើនផងដែរ។ ពួកគេផ្តោតលើការកសាងទំនាក់ទំនងជាមួយប្រជាជននៅតាមទីប្រជុំជនទីក្រុងនិងតំបន់ក្នុងតំបន់។ ជាធម្មតាពួកគេមាន ទ្រព្យសម្បត្តិសរុបតិចជាង 1 ពាន់លានដុល្លារ ។

សហជីពឥណទាន គឺជាប្រភេទធនាគារមួយផ្សេងទៀត។ ពួកគេដាក់កម្រិតសេវាកម្មដល់បុគ្គលិកនៃក្រុមហ៊ុនឬសាលារៀន។ ពួកវាតិបត្តិការជាមិនរកកម្រៃ។ នោះមានន័យថាពួកគេអាចផ្តល់លក្ខខណ្ឌល្អ ៗ ដល់អ្នកសន្សំនិងអ្នកខ្ចីព្រោះពួកគេមិនផ្តោតលើប្រាក់ចំណេញដូចធនាគារធំ ៗ នោះទេ។

ការសន្សំនិងប្រាក់កម្ចី គឺជាធនាគារលក់រាយដែលមានគោលដៅទិញវត្ថុបញ្ចាំ។ ពួកគេស្ទើរតែបាត់អស់តាំងពី ឆ្នាំ 1989 មក ។

ទីបំផុតធនាគារសារ៉ាយអនុលោមតាមការហាមឃាត់អ៊ីស្លាមប្រឆាំងនឹងអត្រាការប្រាក់។ ដូច្នេះអ្នកខ្ចីប្រាក់ចែករំលែកប្រាក់ចំណេញរបស់ខ្លួនជាមួយធនាគារជំនួសឱ្យការប្រាក់។ គោលនយោបាយនេះបានជួយធនាគារឥស្លាមជៀសវាងវិបត្តិហិរញ្ញវត្ថុឆ្នាំ 2008 ។ ពួកគេមិនបានវិនិយោគលើនិស្សន្ទវត្ថុដែលមានគ្រោះថ្នាក់។ ធនាគារទាំងនេះមិនអាចវិនិយោគលើអាជីវកម្មគ្រឿងស្រវឹងថ្នាំជក់និងល្បែងស៊ីសងបានទេ។ (ប្រភព: "ការចែករំលែកក្នុងហានិភ័យនិងរង្វាន់" ហិរញ្ញវត្ថុសកលនៅថ្ងៃទី 01 ខែមិថុនាឆ្នាំ 2008 ។ "អ៊ីស្លាមហិរញ្ញវត្ថុកំពុងមើលឃើញការរីកចំរើនដ៏អស្ចារ្យ" International Herald Tribune ថ្ងៃទី 05 ខែវិច្ឆិកាឆ្នាំ 2007)

របៀបដែលធនាគារលក់រាយធ្វើការ

ធនាគារលក់រាយប្រើមូលនិធិរបស់អ្នកដាក់ប្រាក់បញ្ញើដើម្បីផ្តល់ប្រាក់កម្ចី។ ពួកគេរកប្រាក់ដោយបញ្ចូល អត្រាការប្រាក់ខ្ពស់ ជាងប្រាក់កម្ចីច្រើនជាងប្រាក់បញ្ញើ។

ធនាគារកណ្តាល ដែលជា ធនាគារកណ្តាល របស់ប្រទេសនេះធ្វើនិយ័តកម្មដល់ធនាគារលក់រាយភាគច្រើន។ លើកលែងតែធនាគារតូចបំផុតវាតម្រូវឱ្យធនាគារទាំងអស់ផ្សេងទៀតរក្សាទុកប្រាក់ប្រហែល 10 ភាគរយនៃប្រាក់បញ្ញើរបស់ពួកគេនៅក្នុងគម្រោងបម្រុងរាល់យប់។

ពួកគេមានសេរីភាពក្នុងការផ្តល់ប្រាក់កម្ចីដល់អ្នកដទៃ។ នៅចុងបញ្ចប់នៃថ្ងៃនីមួយៗធនាគារដែលខ្វះខាត ទុនបំរុង របស់ធនាគារកណ្តាលខ្ចីប្រាក់ពីធនាគារដទៃដើម្បីបំពេញបន្ថែមដល់ឱនភាព។ ចំនួនទឹកប្រាក់ដែលបានខ្ចីនេះត្រូវបានគេហៅថា មូលនិធិដែលផ្តល់មូលនិធិ ។

របៀបដែលវាប៉ះពាល់ដល់សេដ្ឋកិច្ចអាមេរិកនិងអ្នក

ធនាគារលក់រាយបង្កើតការ ផ្គត់ផ្គង់លុយ នៅក្នុងសេដ្ឋកិច្ច។ ចាប់តាំងពីធនាគារកណ្តាលបានតម្រូវឱ្យពួកគេរក្សា 10% នៃប្រាក់បញ្ញើនៅក្នុងដៃពួកគេបានខ្ចីចេញ 90% ដែលនៅសល់។ ប្រាក់ដុល្លារនីមួយៗត្រូវបានផ្តល់ឱ្យទៅក្នុងគណនីធនាគាររបស់អ្នកខ្ចី។ ធនាគារនោះបានផ្តល់កម្ចីចំនួន 90 ភាគរយនៃប្រាក់នេះទៅឱ្យគណនីធនាគារផ្សេងទៀត។ នោះហើយជាវិធីដែលធនាគារបង្កើតប្រាក់ 9 ដុល្លារសម្រាប់រាល់ប្រាក់ដុល្លារដែលអ្នកដាក់។

ដូចដែលអ្នកអាចស្រមៃថានេះគឺជាឧបករណ៍ដ៏មានឥទ្ធិពលសម្រាប់ការពង្រីកសេដ្ឋកិច្ច។ ដើម្បីធានាឱ្យមានការប្រព្រឹត្តត្រឹមត្រូវធនាគារកណ្តាលក៏គ្រប់គ្រងផងដែរ។ វាកំណត់អត្រាការប្រាក់ធនាគារប្រើដើម្បីផ្តល់ប្រាក់កម្ចីមូលនិធិទៅឱ្យគ្នាទៅវិញទៅមក។

នោះត្រូវបានគេហៅថា អត្រាប្រាក់បំណាច់ ។ នោះគឺជាអត្រាការប្រាក់ដ៏សំខាន់បំផុតនៅក្នុងពិភពលោក។ ហេតុអ្វី? ធនាគារកំណត់អត្រាការប្រាក់ផ្សេងៗទៀត។ ប្រសិនបើអត្រាប្រាក់បំណាច់របស់ធនាគារកណ្តាលកើនឡើងខ្ពស់ជាងនេះដូច្នេះអត្រាពន្ធផ្សេងទៀតទាំងអស់។

ធនាគារលក់រាយភាគច្រើនបានលក់វត្ថុបញ្ចាំរបស់ខ្លួនទៅឱ្យធនាគារធំ ៗ នៅក្នុងទីផ្សារទី 2 ។ សម្រាប់ហេតុផលនេះហើយដោយសារតែពួកគេមានប្រាក់បញ្ញើដ៏ច្រើនពួកគេត្រូវបានរំដោះជាបន្តបន្ទាប់ពី វិបត្តិឥណទានធនាគារនៅឆ្នាំ 2007 ។

ប្រវត្តិធនាគារលក់រាយ

មុនឆ្នាំ 1980 ធនាគារត្រូវបានគ្រប់គ្រងយ៉ាងខ្ពស់។ ភាគច្រើននៃបញ្ហានេះបានកើតឡើងនៅក្នុងការឆ្លើយតបទៅនឹងការធ្លាក់ 1929 ផ្សារហ៊ុន។ នៅក្នុងទសវត្សឆ្នាំ 1930 ច្បាប់ Glass-Steagall បាន ហាមឃាត់ធនាគារលក់រាយមិនឱ្យប្រើប្រាស់ប្រាក់បញ្ញើដើម្បីផ្តល់មូលនិធិដល់ការទិញ ផ្សារហ៊ុនដែល ប្រថុយប្រថាន។

ធនាគាក៏មិនអាចធ្វើសកម្មភាពឆ្លងកាត់បណា្តារដ្ឋបានដ្ររ។ ធនាគារលក់រាយមិនអាចប្រើមូលនិធិរបស់អ្នកដាក់ប្រាក់បញ្ញើរបស់ពួកគេសម្រាប់ការវិនិយោគក្រៅពីការអោយខ្ចីទេ។ ពួកគេជាញឹកញាប់មិនអាចបង្កើនអត្រាការប្រាក់។ ក្នុងអំឡុងឆ្នាំ 1970 ធនាគារទាំងនេះបានបាត់បង់អាជីវកម្មដោយសារតែអតិផរណាទ្វេដងបានធ្វើឱ្យអតិថិជនដកប្រាក់បញ្ញើ។ អត្រាការប្រាក់បន្តិចបន្តួចរបស់ធនាគារលក់រាយមិនគ្រប់គ្រាន់សម្រាប់រង្វាន់ដល់មនុស្សទេ។ ធនាគារបានស្រែកយំទៅកាន់សភាសម្រាប់ ការធ្វើមាត្រដ្ឋាន ។

ច្បាប់ស្តីពីការរក្សាទុកប្រាក់កម្ចីនិងការគ្រប់គ្រងរូបិយវត្ថុឆ្នាំ 1980 បានអនុញ្ញាតឱ្យធនាគារធ្វើប្រតិបត្តិការឆ្លងកាត់រដ្ឋ។ ធនាគារធំ ៗ បានចាប់ផ្តើមធ្វើឱ្យខាតបង់តូចៗ។ នៅឆ្នាំ 1998 ធនាគារជាតិបានទិញធនាគារ Bank of America ដើម្បីក្លាយជាធនាគារដំបូងគេនៅទូទាំងប្រទេស។ ក្រោយមកទៀតធនាគារផ្សេងទៀតបានធ្វើតាម។ ការបង្រួបបង្រួមនោះបានបង្កើតក្រុមហ៊ុនធំ ៗ ចំនួនបួននៅក្នុងប្រតិបត្តិការនាពេលបច្ចុប្បន្ននេះ។

វាក៏អនុញ្ញាតឱ្យធនាគារបង្កើនអត្រាការប្រាក់លើប្រាក់បញ្ញើនិងប្រាក់កម្ចីផងដែរ។ តាមការពិតវាហួសពីដែនកំណត់របស់រដ្ឋទៅលើអត្រាការប្រាក់។ ធនាគារមិនចាំបាច់ដឹកនាំចំណែកនៃមូលនិធិរបស់ពួកគេទៅរកឧស្សាហកម្មជាក់លាក់ដូចជាប្រាក់កម្ចីទិញផ្ទះជាដើម។ ជំនួសមកវិញពួកគេអាចប្រើប្រាស់មូលនិធិរបស់ពួកគេនៅក្នុងកម្ចីជាច្រើនរួមទាំងការវិនិយោគផ្នែកពាណិជ្ជកម្ម។

ធនាគារកណ្តាលបានទម្លាក់តម្រូវការទុនបម្រុងរបស់ខ្លួន។ ការណ៍នេះបានផ្តល់ប្រាក់កម្ចីដល់ធនាគារច្រើនជាងមុនប៉ុន្តែវាក៏បង្កើនហានិភ័យផងដែរ។ ដើម្បីទូទាត់សងដល់អ្នកដាក់ ប្រាក់សាជីវកម្មធានារ៉ាប់រងប្រាក់បញ្ញើសហព័ន្ធ បានបង្កើនដែនកំណត់របស់ខ្លួនពីចំនួន 40.000 ដុល្លារដល់ 100.000 ដុល្លារ។ (ប្រភព: "ឧស្សាហកម្មគ្រប់គ្រងហិរញ្ញវត្ថុក្នុងឆ្នាំ 1980" ធនាគារបំរុងសហព័ន្ធទីក្រុងឈីកាហ្គោ ទស្សនវិស័យសេដ្ឋកិច្ច លេខ 9 ខែកញ្ញា / តុលាឆ្នាំ 1985 ។ )

នៅឆ្នាំ 1982 លោកប្រធានាធិបតី Reagan បានចុះហត្ថលេខាលើ Garn-St ។ ច្បាប់ Germain Depository Act ។ វាបានដកការរឹតបន្តឹងទៅលើ សមាមាត្រកម្ចីទៅតម្លៃ សម្រាប់ ធនាគារសន្សំនិងកម្ចី ។ វាក៏អនុញ្ញាតឱ្យធនាគារទាំងនេះវិនិយោគក្នុងការបណ្តាក់ទុនអចលនទ្រព្យប្រថុយប្រថាន។ នៅឆ្នាំ 1995 ជាងពាក់កណ្តាលនៃពួកគេបានបរាជ័យ។ ប្រាក់សន្សំនិងកម្ចី មានតម្លៃ 160 កោដិដុល្លារ។

នៅឆ្នាំ 1999 ច្បាប់ក្រាម - លិច - ផ្លុំផ្លាសបានលុបចោលក្រវ៉ាត់ស្ទ្រីហ្គល។ វាអនុញ្ញាតឱ្យធនាគារវិនិយោគក្នុងការបណ្តាក់ទុនប្រថុយប្រថាន។ ពួកគេបានសន្យាថានឹងដាក់កំហិតដោយខ្លួនឯងចំពោះ មូលបត្រដែលមាន ហានិភ័យទាប។ នោះនឹង ធ្វើឱ្យ ផលប័ត្ររបស់ពួកគេមាន ភាពខុសគ្នា និងមានហានិភ័យទាប។ ប៉ុន្តែខណៈដែលការប្រកួតប្រជែងកើនឡើងសូម្បីតែធនាគារប្រពៃណីបានវិនិយោគលើនិស្សន្ទវត្ថុហានិភ័យដើម្បីបង្កើនប្រាក់ចំណេញនិងតម្លៃភាគហ៊ុន។

ហានិភ័យនោះបានបំផ្លាញធនាគារជាច្រើនអំឡុងវិបត្តិហិរញ្ញវត្ថុឆ្នាំ 2008 ។ នោះបានផ្លាស់ប្តូរធនាគារលក់រាយម្តងទៀត។ ការបាត់បង់ពីនិស្សន្ទវត្ថុបានបង្ខំឱ្យធនាគារជាច្រើនចេញពីអាជីវកម្ម។ ក្នុងឆ្នាំ 2010 លោកប្រធានាធិបតីអូបាម៉ាបានចុះហត្ថលេខាលើច្បាប់ កំណែទម្រង់ Dodd-Frank Wall Street ។ វាបានរារាំងធនាគារមិនឱ្យប្រើប្រាស់មូលនិធិបញ្ញើសម្រាប់ការវិនិយោគផ្ទាល់របស់ពួកគេ។ ពួកគេត្រូវលក់មូលនិធិការពារដែលពួកគេជាម្ចាស់។ វាក៏តម្រូវឱ្យធនាគារពិនិត្យប្រាក់ចំណូលរបស់អ្នកខ្ចីដើម្បីធានាថាពួកគេអាចមានលទ្ធភាពខ្ចីប្រាក់។

កត្តាបន្ថែមទាំងអស់នេះបានបង្ខំឱ្យធនាគារកាត់បន្ថយការចំណាយ។ ពួកគេបានបិទទ្វារធនាគារសាខាជនបទ។ ពួកគេពឹងផ្អែកកាន់តែច្រើនលើម៉ាស៊ីនអេធីអឹមនិងតិចជាងអ្នកប្រាប់។ ពួកគេបានផ្តោតលើសេវាកម្មផ្ទាល់ខ្លួនទៅអតិថិជនដែលមានតម្លៃខ្ពស់ហើយបានចាប់ផ្តើមគិតប្រាក់បន្ថែមដល់អ្នកដទៃ។ (ប្រភព: "ប្រវត្តិសង្ខេបនៃធនាគារលក់រាយ" The Wall Street Journal, ថ្ងៃទី 17 ខែកញ្ញាឆ្នាំ 2017 ។ )