មូលធនមូលនិធិរួមគ្នាចែកចាយ

មូលធនទទួលបានអ្នកមិនបានស្នើសុំ

ការបែងចែកផលចំណេញមូលធនទៅវិញទៅមកត្រូវបានគេយល់ច្រឡំហើយអាចជាការភ្ញាក់ផ្អើលមិនល្អសម្រាប់វិនិយោគិនដែលមានគណនីជាប់ពន្ធ។

មិនមានអ្នកវិនិយោគណាមានសិទ្ធិបង់ពន្ធច្រើនជាងអ្វីដែលចាំបាច់នៅពេលជ្រើសរើសមូលនិធិទៅវិញទៅមកនោះទេ។ ប៉ុន្តែការបែងចែកផលចំណេញមូលធនអាចធ្វើឱ្យអ្នកយាមកាមប្រសិនបើអ្នកមិនសូវស្គាល់អំពីអ្វីដែលពួកគេមាននិងរបៀបដែលពួកគេធ្វើការ។

ឥលូវនេះចូរអប់រំខ្លួនឯងអំពីការបែងចែកផលចំណេញនិងក្លាយជាវិនិយោគិនល្អ។

តើមូលធននិយមនៃមូលធននិយមទទួលបានការចែកចាយយ៉ាងដូចម្តេច

ជារៀងរាល់ឆ្នាំជាទូទៅក្នុងរយៈពេលពីរខែចុងក្រោយនៃឆ្នាំនេះម្ចាស់ភាគហ៊ុន មូលនិធិ ត្រូវប្រឈមនឹងលទ្ធភាពនៃការទទួលបានផលចំណេញពីមូលធនសង្គមរបស់ពួកគេ។ ប៉ុន្តែទាំងនេះមិនមែនជាផលចំណេញនៃការតម្រៀបដ៏ល្អនោះទេ។

ការបែងចែកផលចំណេញមូលធនទាំងនេះគឺជាលទ្ធផលនៃការគ្រប់គ្រងដែលលក់ភាគហ៊ុននៃការកាន់កាប់របស់មូលនិធិមួយឬច្រើនក្នុងអំឡុងឆ្នាំជាប់ពន្ធ។ ប្រសិនបើអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិសម្រេចចិត្តលក់ភាគហ៊ុនដោយសារទស្សនៈផ្លាស់ប្តូរឬសូម្បីតែមូលនិធិត្រូវតែបង្កើតសាច់ប្រាក់សម្រាប់ការទិញរបស់ភាគទុនិក (ប្រសិនបើភាគទុនិកលក់ភាគហ៊ុននៃមូលនិធិ) ប្រសិនបើភាគហ៊ុនត្រូវបានជួញដូរខ្ពស់ជាងនៅពេលដែលមូលនិធិដែលបានទិញដំបូង មូលនិធិនេះត្រូវចែកចាយយ៉ាងហោចណាស់ 95% នៃផលចំណេញទៅឱ្យភាគទុនិក។

ការបែងចែកផលចំណេញមូលធនត្រូវបានកំណត់ចំពោះភាគទុនិកមូលនិធិលុះត្រាតែមូលនិធិនេះត្រូវបានគ្រប់គ្រងក្នុងគណនីដែល ពន្យារពន្ធ (IRA 401k ។ ល។ ) ។

ឧទាហរណ៍ឧបមាថាមូលនិធិ XYZ Mutual Fund បានទិញភាគហ៊ុន 100.000 ភាគហ៊ុនកាលពី 20 ឆ្នាំមុនក្នុងតម្លៃ 1 ដុល្លារ។

មូលនិធិនេះលក់ភាគហ៊ុនចំនួន 100.000 នៅថ្ងៃនេះក្នុងតម្លៃ 50 ដុល្លារដែលជាលទ្ធផល ទទួលបានដើមទុនរយៈពេលវែង 49 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុន។ មូលនិធិត្រូវចែកចាយផលចំណេញទៅឱ្យភាគទុនិកបច្ចុប្បន្នហើយម្ចាស់ភាគហ៊ុនិកត្រូវរាយការណ៍អំពីការចំណេញលើការ បង់ពន្ធ ផ្ទាល់ខ្លួន។

តើអ្វីជាតម្លៃសេដ្ឋកិច្ចនៃរាជធានី?

ខណៈពេលដែលវាហាក់ដូចជាវិជ្ជមានដើម្បីទទួលបានការរីកចម្រើននៃការកើនឡើងមូលធនវាមិនមានតម្លៃសេដ្ឋកិច្ចវិជ្ជមានចំពោះការចែកចាយនោះទេ។

ឧទាហរណ៍ការសម្លឹងមើលបន្ថែមទៀតនៅការចែកចាយមូលនិធិ XYZ Mutual Fund:

• អ្នកមានចំនួន 1000 ហ៊ុននៃមូលនិធិ XYZ Mutual Fund ។ មូលនិធិនេះ មានតម្លៃទ្រព្យសកម្មសុទ្ធ (NAV) ចំនួន 10 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុន។ ការវិនិយោគរបស់អ្នកក្នុងមូលនិធិស្មើនឹង $ 10,000 ។
• តម្លៃសរុបនៃការកាន់កាប់របស់អ្នកនៅក្នុងមូលនិធិគឺ $ 10,000 (ភាគហ៊ុន 1,000 នៅ $ 10 ក្នុងមួយហ៊ុន) ហើយអ្នកបានវិនិយោគឡើងវិញនូវដើមទុនទាំងអស់និងភាគលាភ។
• មូលនិធិនេះបានបែងចែក នូវមូលធនរយៈពេលវែង ដូចដែលបានរៀបរាប់នៅក្នុងឧទាហរណ៍មុន។ ការចំណេញមូលធនរយៈពេលវែងលើការលក់ភាគហ៊ុនក្នុងឧទាហរណ៍មុនគឺ 10% នៃ ទ្រព្យសកម្មសុទ្ធសរុប របស់មូលនិធិឬ 1 ដុល្លារក្នុងមួយហ៊ុន។
• ភាគទុនិកនៃកំណត់ត្រានៅលើកាលបរិច្ឆេទកំណត់ត្រានឹងទទួលបាន $ 1 សម្រាប់ភាគហ៊ុននីមួយៗដែលពួកគេមានហើយនិង NAV របស់មូលនិធិនឹងត្រូវបានកាត់បន្ថយចំនួន $ 1 នៅលើ កាលបរិច្ឆេទអតីតកាល ។
• ជាលទ្ធផលអ្នកទទួលបាន $ 1,000 ដែលត្រូវបានវិនិយោគឡើងវិញដោយស្វ័យប្រវត្តិនៅក្នុងមូលនិធិនេះ។
• ដោយសន្មតថាគ្មានការផ្លាស់ប្តូរតម្លៃទីផ្សារអ្នកនៅតែជាម្ចាស់ $ 10,000 នៃមូលនិធិនេះ។

តើធ្វើដូចម្តេច? NAV របស់មូលនិធិត្រូវបានកាត់បន្ថយមកនៅត្រឹម 9 ដុល្លារដោយការចែកចាយមូលធនចំនួន 1 ដុល្លារហើយអ្នកបានទទួលប្រាក់កម្ចីវិញសរុបចំនួន 1,111,11 ភាគហ៊ុន (1000 ដុល្លារក្នុងការទិញថ្មីក្នុងតម្លៃ 9 ដុល្លារទិញភាគហ៊ុន 111,11) ។ ប្រសិនបើអ្នកមិនបានធ្វើការវិនិយោគឡើងវិញទេនោះអ្នកនឹងទទួលបាន 1,000 ហ៊ុនក្នុងតម្លៃ $ 9 និង $ 1,000 ។ វិធីណាក៏ដោយអ្នកមាន $ 10,000 ។

ដូចដែលបានរៀបរាប់ខាងលើការបែងចែកផលចំណេញមូលធនទាំងនេះនឹងនាំមកនូវវិក័យប័ត្រពន្ធប្រសិនបើអ្នកជាម្ចាស់មូលនិធិទៅវិញទៅមកនៅក្នុងគណនីជាប់ពន្ធ។

ផែនការចូលនិវត្តន៍ (IRAs, 401k, ។ ល។ ) មិនត្រូវបានប៉ះពាល់ដោយការចែកចាយផលចំណេញទេ។ រក្សាទុកក្នុងចិត្ត, ការវិនិយោគឡើងវិញនៃការកើនឡើងនេះត្រូវបានបន្ថែមទៅមូលដ្ឋានការចំណាយរបស់អ្នក - ការកាត់បន្ថយការចំណេញជាប់ពន្ធរបស់អ្នកនៅពេលដែលមូលនិធិត្រូវបានលក់នៅទីបំផុត។

ប្រសិនបើអ្នកមានទ្រព្យសម្បត្ដិក្នុងគណនីជាប់ពន្ធអ្នកប្រហែលជាចង់ផ្តោតលើប្រាក់ចំណូលតិចតួចដែលរួមបញ្ចូលមូលនិធិលិបិក្រមនិងមូលធន បំណុលដែលមានប្រសិទ្ធភាពពន្ធ (សូម្បីតែ មូលនិធិគ្រប់គ្រងដោយសកម្ម មួយចំនួនមាន ចំណូល តិច) ។ បើមិនដូច្នោះទេអ្នកគួរតែពិចារណាទៅមើលវេបសាយរបស់ក្រុមហ៊ុនមូលនិធិរបស់អ្នកដែលចាប់ផ្តើមនៅខែតុលានៃឆ្នាំនីមួយៗដើម្បីកំណត់ថាតើនៅពេលណានិងមានការបែងចែកផលចំណេញ។

ប្រសិនបើការបែងចែកត្រូវបានរំពឹងថាមានទំហំធំអ្នកគួរតែថ្លឹងថ្លែងអំពីគុណសម្បត្តិនិង គុណវិបត្តិនៃការកាន់កាប់មូលនិធិ ។ ជាការពិតអ្នកប្រហែលជាចង់លក់មូលនិធិនេះដើម្បីចៀសវាងការចែកចាយ។ ប្រសិនបើអ្នកលក់មូលនិធិដើម្បីចៀសវាងការចែកចាយសូមចាំថាប្រសិនបើអ្នកទិញត្រឡប់មកវិញក្នុងរយៈពេល 30 ថ្ងៃ (ទាំង គណនីជាប់ពន្ធ របស់អ្នកឬនៅក្នុង IRA របស់អ្នក) នោះអ្នកនឹងទទួលរងការបំផ្លាញពី ច្បាប់លក់ អវយវៈ IRS ។