វិធីបួនយ៉ាងដែលច្បាប់ Sarbanes-Oxley ក្នុងឆ្នាំ 2002 បញ្ឈប់ការក្លែងបន្លំសាជីវកម្ម
ច្បាប់នេះត្រូវបានគេដាក់ឈ្មោះបន្ទាប់ពីអ្នកឧបត្ថម្ភរបស់ខ្លួនគឺសមាជិកព្រឹទ្ធសភា Paul Sarbanes D-Md និងសមាជិកសភា Michael Oxley រដ្ឋ R-Ohio ។
វាត្រូវបានគេហៅផងដែរថា Sarbox ឬ SOX ។ វាបានក្លាយជាច្បាប់នៅថ្ងៃទី 30 ខែកក្កដាឆ្នាំ 2002 ។ គណៈកម្មការមូលបត្របាន អនុវត្តវា។
មនុស្សជាច្រើនគិតថា Sarbanes-Oxley គឺជាការដាក់ទោសទណ្ឌនិងថ្លៃដើមខ្ពស់ពេក។ ពួកគេព្រួយបារម្ភថាវានឹងធ្វើឱ្យសហរដ្ឋអាមេរិកជាកន្លែងដែលមិនសូវចាប់អារម្មណ៍ក្នុងការធ្វើពាណិជ្ជកម្ម។ នៅក្នុងការគិតទុកជាមុនវាច្បាស់ណាស់ថា Sarbanes-Oxley គឺស្ថិតនៅលើផ្លូវត្រូវ។ ការដាក់ទណ្ឌកម្ម នៅក្នុង ឧស្សាហកម្មធនាគារបាន រួមចំណែកដល់ វិបត្តិហិរញ្ញវត្ថុឆ្នាំ 2008 និង វិបត្តិសេដ្ឋកិច្ច ។
ផ្នែកទី 404 និងវិញ្ញាបនប័ត្រ
ផ្នែកទី 404 តម្រូវឱ្យនាយកប្រតិបត្តិក្រុមហ៊ុនបញ្ជាក់ពីភាពត្រឹមត្រូវនៃរបាយការណ៍ហិរញ្ញវត្ថុដោយផ្ទាល់។ ប្រសិនបើ SEC រកឃើញថាមានការបំពានច្បាប់នោះនាយកប្រតិបត្តិអាចប្រឈមនឹងការជាប់គុក 20 ឆ្នាំ។ SEC បានប្រើផ្នែកទី 404 ដើម្បីដាក់សំណុំរឿងស៊ីវិលជាង 200 ។ ប៉ុន្តែមានតែនាយកប្រតិបត្តិពីរបីនាក់ប៉ុណ្ណោះដែលប្រឈមនឹងបទឧក្រិដ្ឋ។
ផ្នែកទី 404 បានធ្វើឱ្យនាយកគ្រប់គ្រងរក្សារចនាសម្ព័ន្ធនិងនីតិវិធីត្រួតពិនិត្យផ្ទៃក្នុងឱ្យបានគ្រប់គ្រាន់។ (ប្រភព: "Sarbanes-Oxley" សេដ្ឋវិទូថ្ងៃទី 26 ខែកក្កដាឆ្នាំ 2007)
តម្រូវការ
សូយ៉ុងបានបង្កើតអង្គការឃ្លាំមើលសវនករថ្មីដែលជាក្រុមប្រឹក្សាត្រួតពិនិត្យគណនេយ្យសាធារណៈរបស់ក្រុមហ៊ុនសាធារណៈ។ វាកំណត់ស្តង់ដារសម្រាប់របាយការណ៍សវនកម្ម។ វាតម្រូវឱ្យសវនករទាំងអស់នៃក្រុមហ៊ុនសាធារណៈចុះឈ្មោះជាមួយពួកគេ។ PCAOB ពិនិត្យមើលស៊ើបអង្កេតនិងពង្រឹងការអនុវត្តរបស់ក្រុមហ៊ុនទាំងនេះ។ វាហាមឃាត់ក្រុមហ៊ុនគណនេយ្យពីការធ្វើពិគ្រោះយោបល់អាជីវកម្មជាមួយក្រុមហ៊ុនដែលពួកគេកំពុងធ្វើសវនកម្ម។
ពួកគេនៅតែអាចធ្វើជាអ្នកពិគ្រោះយោបល់ផ្នែកពន្ធ។ ប៉ុន្តែដៃគូសវនកម្មនាំមុខត្រូវតែបង្វិលគណនីបន្ទាប់ពីប្រាំឆ្នាំ។ (ប្រភព: "ការវិភាគ: មួយទសវត្សរ៍, តើ Sarbanes-Oxley ធ្វើការ?", Kevin Drawbaugh និងឌីណាអ៊ុយបបន, រ៉យទ័រថ្ងៃទី 29 ខែកក្កដាឆ្នាំ 2012 ។
ប៉ុន្តែ SOX មិនបានបង្កើនការប្រកួតប្រជែងនៅក្នុងវិស័យសវនកម្មគណនេយ្យ។ វានៅតែត្រូវបានគ្របដណ្តប់ដោយក្រុមហ៊ុនធំ ៗ បួនដែលគេហៅថា។ ពួកគេគឺជាក្រុមហ៊ុន Ernst & Young, PricewaterhouseCoopers, KPMG និង Deloitte ។
ការគ្រប់គ្រងផ្ទៃក្នុង
សាជីវកម្មសាធារណៈត្រូវជួលសវនករឯករាជ្យដើម្បីពិនិត្យឡើងវិញនូវការអនុវត្តគណនេយ្យរបស់ខ្លួន។ ច្បាប់នេះបានពន្យារពេលច្បាប់នេះសម្រាប់ក្រុមហ៊ុន តូចៗ ដែលមានមូលធននីយកម្មទីផ្សារតិចជាង 75 លានដុល្លារ។ ភាគចេើនឬ 83 ភាគរយនេសាជីវកម្មធំ ៗ បានយល់ឃើញថា SOX បានបង្កើនទំនុកចិត្តវិនិយោគិន។ ទីបីបាននិយាយថាវាបានកាត់បន្ថយការក្លែងបន្លំ។ (ប្រភព: "ការចំណាយអត្ថប្រយោជន៍នៃ Sarbanes-Oxley," Julianna Hanna, Forbes ថ្ងៃទី 10 ខែមីនាឆ្នាំ 2014 ។ )
Whistleblower
SOX ការពារបុគ្គលិកដែលរាយការណ៍ពីការក្លែងបន្លំនិងថ្លែងទីបន្ទាល់នៅក្នុងតុលាការប្រឆាំងនឹងនិយោជករបស់ពួកគេ។ ក្រុមហ៊ុនមិនត្រូវបានអនុញ្ញាតឱ្យផ្លាស់ប្តូរលក្ខខណ្ឌនៃការងាររបស់ពួកគេទេ។ ពួកគេមិនអាចរិះគន់អគ្គីភ័យឬបញ្ជីខ្មៅរបស់បុគ្គលិកទេ។ SOX ក៏ការពារអ្នកម៉ៅការផងដែរ។ អ្នករាយការណ៍ព័ត៌មានអាចរាយការណ៍ពីការសងសឹករបស់សាជីវកម្មណាមួយដល់ SEC ។ (ប្រភព: មជ្ឈមណ្ឌល Whistleblower ជាតិ។ )
ឥទ្ធិពលលើសេដ្ឋកិច្ចអាមេរិក
ក្រុមហ៊ុនឯកជនក៏ត្រូវតែមានការគ្រប់គ្រងបែប SOX និងរចនាសម្ព័ន្ធត្រួតពិនិត្យផ្ទៃក្នុង។ បើមិនដូច្នោះទេពួកគេប្រឈមនឹងការលំបាកកើនឡើង។ ពួកគេនឹងមានបញ្ហាក្នុងការបង្កើនទុន។ ពួកគេក៏នឹងប្រឈមមុខនឹងការធានារ៉ាប់រងខ្ពស់និងការទទួលខុសត្រូវស៊ីវិលកាន់តែច្រើន។ ទាំងនេះនឹងបង្កើតការបាត់បង់ឋានៈក្នុងចំណោមអតិថិជនសក្តានុពលវិនិយោគិននិងម្ចាស់ជំនួយ។
SOX បានបង្កើនចំណាយលើសវនកម្ម។ នេះគឺជាបន្ទុកកាន់តែធំសម្រាប់ក្រុមហ៊ុនខ្នាតតូចជាងក្រុមហ៊ុនធំ ៗ ។ វាអាចធ្វើឱ្យអាជីវកម្មមួយចំនួនជឿជាក់លើការប្រើ មូលនិធិ មូលនិធិ ឯកជន ជំនួសឱ្យការប្រើ ផ្សារហ៊ុន ។ (ប្រភព: "តើអត្ថប្រយោជន៍មានច្រើនជាងការចំណាយសម្រាប់ Sarbanes-Oxley?" RAND សាជីវកម្ម។ )
ហេតុអ្វីបានជាសភាបានអនុម័ត Sarbanes-Oxley
ច្បាប់ស្តីពីមូលបត្រឆ្នាំ 1933 បាន គ្រប់គ្រងលើមូលបត្ររហូតដល់ឆ្នាំ 2002 ។ វាតម្រូវឱ្យក្រុមហ៊ុនបោះផ្សាយប័ណ្ណព័ត៌មានអំពី ភាគហ៊ុនដែលបានជួញដូរជាសាធារណៈ ។
សាជីវកម្មនិងធនាគារវិនិយោគរបស់ខ្លួនទទួលខុសត្រូវតាមផ្លូវច្បាប់ក្នុងការនិយាយការពិត។ នោះរួមបញ្ចូលទាំងរបាយការណ៍ហិរញ្ញវត្ថុដែលបានធ្វើសវនកម្ម។
ថ្វីបើសាជីវកម្មត្រូវទទួលខុសត្រូវតាមផ្លូវច្បាប់ក៏ដោយក៏នាយកប្រតិបត្តិមិនមាន។ ដូច្នេះវាពិបាកក្នុងការកាត់ទោសពួកគេ។ រង្វាន់នៃការ "ចម្អិនសៀវភៅ" ឆ្ងាយជាងគ្រោះថ្នាក់ដល់បុគ្គលណាម្នាក់។
SOX បានដោះស្រាយរឿងអាស្រូវរបស់សាជីវកម្មនៅ Enron, WorldCom និង Arthur Anderson ។ វាហាមឃាត់សវនករមិនឱ្យធ្វើការពិគ្រោះយោបល់សម្រាប់អតិថិជនសវនកម្ម។ នោះបានរារាំងទំនាស់ផលប្រយោជន៍ដែលនាំឱ្យមានការលួចបន្លំ Enron ។ សមាជបានឆ្លើយតបទៅនឹងការធ្លាក់ចុះនៃប្រព័ន្ធផ្សព្វផ្សាយអេនរូនដែលជាទីផ្សារភាគហ៊ុនដែលនៅសល់ហើយនឹងមានការបោះឆ្នោតឡើងវិញ។