យើងបានជ្រើសរើសយកភាគហ៊ុនសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតដើម្បីទិញពី Vanguard និង Fidelity
តាមការពិតអត្ថប្រយោជន៍ខ្លះនៃការវិនិយោគសន្ទស្សន៍អាចមានសារៈសំខាន់ជាងជាមួយមូលបត្របំណុលជាងជាមួយបងប្អូនជីដូនមួយ។ ឧទាហរណ៍វិនិយោគិនសញ្ញាប័ណ្ណជាច្រើនដែលកំពុងស្វែងរកប្រាក់ចំណូលនឹងតាមធម្មតាចង់ច្របាច់ទិន្នផលច្រើនចេញពីមូលបត្របំណុលរបស់ពួកគេតាមលទ្ធភាពដែលអាចធ្វើទៅបានហើយការចំណាយទាបដែលមានមូលនិធិលិបិក្រមពិតជាជួយក្នុងកិច្ចខិតខំប្រឹងប្រែងនោះ។
ការសន្មត់មួយផ្សេងទៀតវិនិយោគិនជាច្រើនអាចយល់បាន, នោះគឺមិនពិតប្រាកដ, គឺថាមូលនិធិលិបិក្រមដ៏ល្អបំផុតទាំងអស់អាចត្រូវបានរកឃើញនៅ Vanguard Investments ។ ខណៈពេលដែល Vanguard គ្មានអ្វីសង្ស័យស្តេចនៃការវិនិយោគមានតម្លៃទាបនិង មូលនិធិលិបិក្រមមូលប័ត្រជាច្រើនដែលមាននៅក្នុងក្រុម Vanguard នោះនៅតែមានជម្រើសល្អ ៗ ជាច្រើននៅក្រុមហ៊ុនមូលនិធិដទៃទៀតជាពិសេសមកពី ក្រុមហ៊ុន Fiddelity Investments ដែល ជាគូប្រជែង Vanguard ។
ដូច្នេះជាមួយនឹងបរិយាកាសបែបនេះយើងនឹងចែករំលែកមូលនិធិលិបិក្រមមូលប័ត្រដ៏ល្អបំផុតនៅក្នុងប្រភេទផ្សេងៗគ្នាដែលនឹងប៉ះពាល់ដល់ ប្រភេទប័ណ្ណសន្យា ធំ ៗ ទាំងអស់។
មូលនិធិសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតសម្រាប់ទីផ្សារមូលបត្របំណុលសរុប
ប្រសិនបើអ្នកកំពុងស្វែងរកមូលនិធិមូលបត្របំណុលល្អមួយឬអ្នកត្រូវការស្នូលមានកម្រិតរឹងសម្រាប់ផលប័ត្រប្រាក់ចំណូលថេរមូលនិធិទីផ្សារមូលបត្របំណុលសរុបគឺជាជម្រើសដ៏ឈ្លាសវៃ។ នេះគឺល្អបំផុតមួយចំនួន:
- Vanguard Index Bond Market Index (VBMFX): ជាមូលបត្របំណុលធំជាងគេបំផុតនៅលើពិភពលោក VBMFX ផ្តល់ជូនភាគទុនិកដល់សកលលោកទាំងមូលនៃទីផ្សារមូលបត្របំណុលអាមេរិកដែលមានច្រើនជាង 8,500 ចំណង។ ដើម្បីធ្វើសកម្មភាពនេះ VBMFX បទ Barclay របស់សហរដ្ឋអាមេរិសរុបសញ្ញាប័ណ្ណសញ្ញាប័ណ្ណ ។ សមាមាត្រចំណាយសម្រាប់ក្រុមហ៊ុន VBMFX គឺមានតម្លៃទាបជាង 0.16 ភាគរយហើយការវិនិយោគដំបូងមានចំនួន 3.000 ដុល្លារ។
- Fidelity Total Bond (FTBFX): បើទោះបីជាមូលនិធិមូលប័ត្រសរុបរបស់ក្រុមហ៊ុន Fidelity មានសមាមាត្រចំណាយខ្ពស់ជាងបន្តិច (0,45 ភាគរយ) ជាង VBMFX ក៏ដោយក៏ការចំណាយបន្ថែមអាចមានតម្លៃព្រោះ FTBFX បានផ្តល់នូវផលចំណេញប្រចាំឆ្នាំខ្ពស់ជាងមុននិងទិន្នផល។ មូលនិធិនេះធ្វើដោយប្រមូលផ្តុំនូវការកាន់កាប់របស់ខ្លួន (ប្រហែល 1,300 ធៀបនឹង VBMFX 8,500 បូក) ទៅជាមូលបត្របំណុលនៅ Barclay's Aggregate ដែលអាចនាំមកនូវផលចំណេញខ្ពស់និងទិន្នផល។ នេះធ្វើឱ្យមានការប្រថុយប្រថុយបន្តិចបន្តួចជាងមូលប័ត្រមូលបត្របំណុលមួយចំនួនប៉ុន្តែនៅតែជាជម្រើសដែលមានគុណភាពខ្ពស់ដែលមានសក្តានុពលសម្រាប់ការកើនឡើងកាន់តែច្រើនក្នុងរយៈពេលវែង។ ការវិនិយោគដំបូងអប្បបរមាសម្រាប់ FTBFX គឺ $ 2,500 ។
មូលនិធិសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតសម្រាប់មូលបត្របំណុលរយៈពេលវែង
មូលនិធិសញ្ញាប័ណ្ណកម្ចីរយៈពេលវែងមាននិន្នាការល្អបំផុតនៅពេលដែលអត្រាការប្រាក់ត្រូវបានធ្លាក់ចុះប៉ុន្តែប្រសិនបើអ្នកចង់បន្ថែមមូលនិធិសញ្ញាប័ណ្ណសញ្ញាប័ណ្ណរយៈពេលវែងដើម្បីផលប័ត្ររបស់អ្នកមូលនិធិសន្ទស្សន៍អាចជាជម្រើសដ៏ល្អមួយ។ Vanguard និង Fidelity ជាថ្មីម្តងទៀតមានមូលនិធិកំពូលមួយចំនួននៅក្នុងប្រភេទនេះ:
- សន្ទស្សន៍ Vanguard Long Term Term (VBLTX): ប្រសិនបើអ្នកចង់បានទីផ្សារមូលបត្រវែងឆ្ងាយអ្នកនឹងមិនអាចរកឃើញអ្វីដែលល្អជាង VBLTX ទេ។ មូលនិធិនេះតាមរយៈ Bloomberg Barclays ដែលមានប្រាក់ចំណេញពីរដ្ឋាភិបាលរយៈពេលវែងដែលរួមមានប័ណ្ណសញ្ញាប័ណ្ណជាង 2,000 ដែលមានមូលបត្របំណុលរយៈពេលវែង 60 ភាគរយនិងប័ណ្ណបំណុលរយៈពេលវែង 40 ភាគរយ។ អនុបាតចំណាយមានកំរិតទាប 0,16 ភាគរយនិងការវិនិយោគដំបូងអប្បបរមាគឺ 3,000 ដុល្លារ។
- សញ្ញាប័ណ្ណរតនាគាររយៈពេលវែងដោយស្មោះត្រង់ (FLBIX): ប្រសិនបើអ្នកកំពុងស្វែងរកការជាប់លាប់រតនាគារសហរដ្ឋអាមេរិចរយៈពេលវែង FLBIX គឺជាមូលនិធិលិបិក្រមល្អបំផុតមួយដើម្បីធ្វើការងារ។ មូលនិធិនេះជាធម្មតាវិនិយោគយ៉ាងហោចណាស់ 80% នៃទ្រព្យសម្បត្តិរបស់ខ្លួននៅក្នុងសន្ទស្សន៍រតនាគារអាមេរិក Barclays Long ។ ការកាន់កាប់ត្រូវបានប្រមូលផ្តុំច្រើននិងជាធម្មតាមានប្រហែល 50 មូលបត្របំណុល។ អត្រាតម្លៃចំណាយទាប 0,20 ភាគរយនិងការវិនិយោគដំបូងអប្បបរមាគឺ 2,500 ដុល្លារ។
មូលនិធិសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតសម្រាប់មូលបត្របំណុលរយៈពេលខ្លី
មូលបត្របំណុលរយៈពេលខ្លីគឺជាជម្រើសដ៏ល្អសម្រាប់វិនិយោគិនដែលស្វែងរកហានិភ័យទីផ្សារដែលមានកម្រិតទាបដោយមានរយៈពេលវិនិយោគតិចជាងបីឆ្នាំ។
មូលបត្របំណុលរយៈពេលខ្លីក៏មានហានិភ័យអត្រាការប្រាក់ទាបផងដែរដែលនេះអាចមានន័យថាពួកគេអាចក្លាយជា គំនិតវិនិយោគដ៏ឆ្លាតវៃនៅពេលអត្រាការប្រាក់កំពុងកើនឡើង (តម្លៃភាគហ៊ុនជាធម្មតាផ្លាស់ប្តូរទិសដៅផ្ទុយនឹងអត្រាការប្រាក់) ។
- សន្ទស្សន៍ Vanguard Term Bond Index (VBISX): ប្រសិនបើអ្នកកំពុងរកមើលការចំណាយទាបចំពោះការជ្រើសរើសមូលបត្ររយៈពេលខ្លី VBISX គឺជាមូលនិធិមូលបត្របំណុលដ៏ល្អបំផុតមួយសម្រាប់ប្រាក់របស់អ្នក។ សំពៀតឥណទានមានប្រមាណ 30 ភាគរយនៃមូលបត្របំណុលសាជីវកម្មនិង 70 ភាគរយនៃមូលបត្របំណុលរបស់រដ្ឋាភិបាលសហរដ្ឋអាមេរិក។ លាយនេះផ្តល់នូវតុល្យភាពនៃហានិភ័យនិងសុវត្ថិភាពដែលអាចផ្តល់ផលល្អប្រសើរជាងមូលនិធិស្រដៀងគ្នាដែលវិនិយោគ 10% នៃទ្រព្យសកម្មនៅក្នុងមូលបត្ររបស់រដ្ឋាភិបាល។ សមាមាត្រចំណាយសម្រាប់ VBISX គឺ 0,16 ភាគរយនិងការវិនិយោគដំបូងអប្បបរមាគឺ 3,000 ដុល្លារ។
- សន្ទស្សន៍សញ្ញាប័ណ្ណរយៈពេលខ្លីសញ្ញាប័ណ្ណរតនាគារ (FSBIX): ជាឈ្មោះស្នើ FSBIX ផ្តោតលើប័ណ្ណរតនាគារអាមេរិក។ ផលប័ត្រនេះផ្តោតការកាន់កាប់ទ្រព្យសម្បត្តិរហូតដល់ 80% ។ ប័ណ្ណរតនាភិបាលជាធម្មតាមានទិន្នផលទាបជាងមូលបត្របំណុលសាជីវកម្មប៉ុន្តែហានិភ័យទីផ្សារមានកម្រិតទាប។ ដូច្នេះប្រសិនបើអ្នកកំពុងស្វែងរកសុវត្ថិភាពនៃសាច់ញាតិក្នុងរយៈពេលខ្លីនោះ FSBIX អាចជាជម្រើសឆ្លាតវៃ។ សមាមាត្រចំណាយគឺ 0,19 ភាគរយហើយការវិនិយោគអប្បបរមាគឺ 2,500 ដុល្លារ។
មូលនិធិសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតសម្រាប់មូលបត្របំណុលអន្តរជាតិ
ប្រសិនបើអ្នកកំពុងស្វែងរកការធ្វើសម្បត្ដិមូលធនប័ត្ររបស់អ្នកលើសពីសហរដ្ឋអាមេរិកនោះជម្រើសដ៏ឆ្លាតវៃគឺត្រូវប្រើមូលនិធិលិបិក្រមដែលវិនិយោគលើមូលបត្របំណុលបរទេស។
- Vanguard សន្ទស្សន៍សញ្ញាប័ណ្ណអន្តរជាតិសរុប (VTIBX): សម្រាប់វិនិយោគិនដែលចង់ធ្វើពិពិធកម្មចូលទៅក្នុងមូលធនប័ត្របរទេសជាមួយមូលធនលិបិក្រមនោះពិតជាមានជម្រើសដ៏ល្អមួយហើយមូលនិធិនេះមកពី Vanguard ។ ក្រុមហ៊ុន VTIBX ព្យាយាមតាមដានដំណើរការនៃសន្ទស្សន៍ដែលរួមបញ្ចូលប្រភេទប័ណ្ណបំណុលផ្សេងៗគ្នាពីមូលបត្របំណុលរបស់រដ្ឋាភិបាលបរទេសនិងមូលបត្របំណុលនិងមូលធនបិណ្ឌដែលភាគច្រើនមកពីបណ្តាប្រទេសជឿនលឿនប៉ុន្តែក៏មកពីបណ្តាប្រទេសដែលមានទីផ្សារកំពុងរីកចម្រើនតិចតួចផងដែរ។ សមាមាត្រចំណាយគឺស្ថិតនៅក្រោមបាតក្រោម 0.17 ភាគរយហើយការទិញដំបូងអប្បបរមាគឺ 3.000 ដុល្លារ។
មូលនិធិសន្ទស្សន៍ល្អបំផុតសម្រាប់ប្រភេទប័ណ្ណបំណុលផ្សេងទៀត
មានចំណងប្រភេទមូលប័ត្រជាច្រើនប៉ុន្តែមួយចំនួនដែលអាចរកបានជាមូលនិធិលិបិក្រមហើយមានភាពសក្ដិសមនៃការយកចិត្តទុកដាក់របស់វិនិយោគិនគឺមូលបត្របំណុលដែលត្រូវបានលើកលែងពន្ធនិងមូលបត្រធានារ៉ាប់រងលើអតិផរណារឹបអូស (TIPS) ។ Vanguard និង Fidelity មានជម្រើសលេចធ្លោជាច្រើននៅទីនេះ:
- សន្ទទស្សន៍សញ្ញាប័ណ្ណកម្ចី ពនរ Vanguard (VTEBX): មូលបត្របំណុលមូលបត្របំណុលនេះផ្តល់នូវការប៉ះពាល់យ៉ាងទូលំទូលាយដល់មូលបត្រក្រុងដែលមិនរាប់បញ្ចូលពន្ធនៅកំរិតប្រាក់ចំណូលសហព័ន្ធ។ មូលបត្របំណុលក្រុងមួយចំនួនក៏ផ្តល់ប្រាក់ចំណូលដោយមិនបង់ពន្ធប៉ុន្តែពួកគេត្រូវតែមកពីរដ្ឋនិងក្រុងដែលវិនិយោគិនទិញ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយការរឹតបណ្តឹងខ្លួនឯងទៅរដ្ឋតែមួយក៏ជួយកាត់បន្ថយសក្តានុពលសម្រាប់ទិន្នផលខ្ពស់និងការផ្តល់ប្រាក់ចំណេញរយៈពេលវែងប្រសើរជាងមុន។ ដូច្នេះមូលនិធិបម្រុងកាតព្វកិច្ចដែលមានលក្ខណៈខុសប្លែកគ្នាជាច្រើនដូចជា VTEBX អាចជាជម្រើសដ៏ឆ្លាតវៃ។ សមាមាត្រចំណាយគឺ VTEBX គឺ 0,25 ភាគរយហើយការទិញដំបូងអប្បបរមាគឺ 3,000 ដុល្លារ។
- មូលបត្រកម្មសិទ្ធិមូលបត្របំណុលដែលមានសុវត្ថិភាព (FSIQX): មូលបត្រមូលប័ត្រការពាររតនាគារ (TIPS) អាចធ្វើការជារបងការពារប្រឆាំងនឹងអតិផរណាហើយ FSIQX គឺជាមូលនិធិមួយក្នុងចំណោម ជំនួយ ដ៏ល្អបំផុតនៅទីនោះ។ សមាមាត្រចំណាយទាបខ្លាំងណាស់នៅ 0,19 ភាគរយហើយការទិញដំបូងអប្បបរមាគឺ 2,500 ដុល្លារ។
ការប្រុងប្រយ័ត្នលើមូលបត្រកម្មវត្ថុបុរេប្រទានមុនពេលទិញ
មូលធនលិបិក្រមសញ្ញាប័ណ្ណគឺជាឧបករណ៍ចម្រុះដ៏អស្ចារ្យហើយពួកគេអាចផ្តួល ថវិកាគ្រប់គ្រងយ៉ាងសកម្ម ក្នុងរយៈពេលវែង។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយចាប់តាំងពីការគ្រប់គ្រងរបស់ពួកគេត្រូវបានគ្រប់គ្រងដោយចេតនាអ្នកគ្រប់គ្រងផលប័ត្រមិនអាចទិញនិងលក់ភាគហ៊ុនតាមការសម្រេចចិត្តរបស់ពួកគេបានទេ។ នៅពេលអត្រាការប្រាក់កំពុងកើនឡើងវាអាចជាកត្តាអវិជ្ជមានដោយសារអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិត្រូវបានបង្ខំឱ្យកាន់មូលបត្របំណុលដែលអាចនឹងធ្លាក់ចុះនៅក្នុងតម្លៃច្រើនជាងមូលនិធិស្រដៀងគ្នាដែលត្រូវបានគ្រប់គ្រងយ៉ាងសកម្ម។
នៅក្នុងពាក្យផ្សេងគ្នាប្រសិនបើតម្លៃមូលបត្រធ្លាក់ជិតផុតច្រាំងព្រួញអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិមូលប័ត្រត្រូវបង្ខំឱ្យហួសច្រាំងថ្មខណៈអ្នកគ្រប់គ្រងសកម្មអាចជៀសវាងការធ្លាក់ចុះដ៏អាក្រក់បំផុត។
ដោយបាននិយាយថាអ្នកគ្រប់គ្រងមូលនិធិសញ្ញាប័ណ្ណសកម្មជាច្រើនបានចាប់ផ្តើមព្យាករណ៍អំពីការកើនឡើងអត្រាការប្រាក់និងការធ្លាក់ចុះនៃតម្លៃមូលបត្របំណុលនៅដើមឆ្នាំ 2010. ប៉ុន្តែភាគច្រើនពួកគេខុស។ មូលបត្របំណុលមិនបានប្រែទៅជាអវិជ្ជមានរហូតដល់ឆ្នាំ 2013 ប៉ុន្តែបន្ទាប់មកបានប្រែទៅជាវិជ្ជមានច្រើនរហូតដល់ឆ្នាំ 2017 ។ មូលនិធិសន្ទស្សន៍សញ្ញាប័ណ្ណធ្វើបានល្អជាងមូលនិធិសកម្មបំផុតពីឆ្នាំ 2014 ដល់ឆ្នាំ 2016 ។
ចំនុចសំខាន់គឺថាអ្នកគ្រប់គ្រងលុយជំនាញវិជ្ជាជីវៈមិនអាចទស្សន៍ទាយបានដោយត្រឹមត្រូវនិងទៀងទាត់នូវអ្វីដែលទីផ្សារនឹងធ្វើមុន។ នេះជាមូលហេតុដែលមូលនិធិសន្ទស្សន៍ជារឿយៗជាគំនិតវិនិយោគដ៏ល្អបំផុតសម្រាប់វិនិយោគិនភាគច្រើន។
ការបដិសេធ: ព័ត៌មាននៅលើគេហទំព័រនេះត្រូវបានផ្តល់ជូនសម្រាប់គោលបំណងពិភាក្សាប៉ុណ្ណោះហើយមិនគួរត្រូវបានគេយល់ច្រឡំថាជាដំបូន្មានវិនិយោគឡើយ។ នៅក្រោមកាលៈទេសៈទេព័ត៌មាននេះតំណាងឱ្យអនុសាសន៍ដើម្បីទិញឬលក់មូលបត្រ។