ការវិនិយោគសម្រាប់ការចូលនិវត្តន៍តាមរយៈ Robo-Advisors

តើវេទិកាវិនិយោគអនឡាញអាចជួយអ្នកបានយ៉ាងដូចម្តេច

សម្រាប់វិនិយោគិនជាច្រើនការបង្កើតផលប័ត្រចូលនិវត្តន៍ហាក់ដូចជាកិច្ចការដ៏លើសលប់។ ជាសំណាងល្អការរីកចម្រើននៃមូលនិធិមូលនិធិទៅវិញទៅមកនិងការជួញដូរមូលនិធិបានផ្តល់ឱ្យវិនិយោគិនម្នាក់ៗមានលទ្ធភាពទទួលបានការគ្រប់គ្រងការវិនិយោគប្រកបដោយវិជ្ជាជីវៈ។ ទីប្រឹក្សាហិរញ្ញវត្ថុនិងគណនីគ្រប់គ្រងដោយវិជ្ជាជីវៈក្នុងផែនការចូលនិវត្តន៍បានពង្រីកជម្រើសនៃជម្រើសដែលអាចរកបានដើម្បីជួយវិនិយោគិន។ ឥឡូវនេះមានក្មេងថ្មីមួយនៅលើប្លុកដែលមានសមត្ថភាពពេញលេញក្នុងការផ្លាស់ប្តូរជាមូលដ្ឋានទេសភាពវិនិយោគ - " robo-advisors " ។

ប៉ុន្តែមានរឿងសំខាន់មួយចំនួនដែលត្រូវដឹងមុនពេលដែលអ្នកបញ្ចូល robo-advisors ចូលទៅក្នុងផែនការវិនិយោគរបស់អ្នកសម្រាប់ការចូលនិវត្តន៍។

ពាក្យ robo-advisors សំដៅលើវេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិដោយប្រើក្បួនដោះស្រាយដើម្បីផ្គូផ្គងការវិនិយោគដោយផ្អែកលើការលួងលោមរបស់អ្នកជាមួយហានិភ័យនិងពេលវេលារបស់អ្នក។ វេទិកាទាំងនេះត្រូវបានសំដៅដោយឈ្មោះផ្សេងៗគ្នាដូចជាទីប្រឹក្សាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិវេទិកាវិនិយោគអនឡាញឬវេទិកាផ្តល់ដំបូន្មានឌីជីថល។

វេទិកាវិនិយោគលើបណ្តាញអ៊ីនធឺរណែតឬរ៉ូបូទីប្រឹក្សាគឺជាការវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិដែលត្រូវបានបង្កើតឡើងតាំងពីឆ្នាំ 2008 ហើយត្រូវបានផ្តល់ជូនដល់អ្នកប្រើប្រាស់នៅលើខ្នាតធំទូលំទូលាយចាប់ពីឆ្នាំ 2010 មក។ អ្នកប្រឹក្សាយោបល់ភាគច្រើនប្រើមូលនិធិជួញដូរប្តូរប្រាក់ (ETFs) ជាប្រភេទវិនិយោគទុនចម្បងរបស់ពួកគេ។ សំពៀតឥណទានជាទូទៅរួមបញ្ចូលទាំងការរួមបញ្ចូលគ្នានៃប្រភេទទ្រព្យសកម្មដូចជាភាគហ៊ុននិងមូលបត្របំណុល។ ប្រភេទទ្រព្យសកម្មផ្សេងទៀតដូចជាអចលនទ្រព្យធនធានធម្មជាតិនិងទំនិញត្រូវបានប្រើប្រាស់ដោយវេទិកាទាំងនេះ។

ទោះបីជាវេទិកាប្រឹក្សាឌីជីថលទាំងនេះគ្រប់គ្រងតែភាគរយតូចនៃទ្រព្យសកម្មវិនិយោគទុនជាទូទៅនៅក្នុងប្រទេសរបស់យើងក៏ដោយក៏ពួកគេកំពុងរីកលូតលាស់យ៉ាងឆាប់រហ័សហើយនឹងបន្តជាផ្នែកនៃការពិភាក្សាផែនការសម្រាប់ចូលនិវត្តន៍សម្រាប់ឆ្នាំខាងមុខនេះ។ វាត្រូវបានគេប៉ាន់ប្រមាណថារ៉ូបូ - ទីប្រឹក្សានឹងគ្រប់គ្រងប្រហែល 2 សែនកោដិនៅឆ្នាំ 2020 ។

ដូចគ្នានឹងការវិនិយោគថ្មីៗដែរជាញឹកញាប់មានការពិភាក្សាជាច្រើនអំពីគុណសម្បត្តិនិងគុណវិបត្តិនៃការបញ្ចូលប្រភេទវេទិកានេះទៅក្នុងផែនការវិនិយោគចម្រុះសម្រាប់ការចូលនិវត្តន៍។

នេះគឺជាគុណសម្បត្តិនិងគុណវិបត្តិមួយចំនួននៃការប្រើវេទិកាវិនិយោគអនឡាញ។

ប្រុស:

វិធីសាស្រ្តសាមញ្ញដែលផ្តល់ភាពងាយស្រួលក្នុងការប្រើប្រាស់។ មិនគួរឱ្យភ្ញាក់ផ្អើលនោះទេភាពងាយស្រួលនៃការចូលប្រើអ៊ីនធឺណិតគឺជាលក្ខណៈសំខាន់នៃវេទិកាវិនិយោគអនឡាញ។ អ្នកវិនិយោគដែលមានបទពិសោធខាងបច្ចេកទេសរីករាយនឹងលទ្ធភាពរៀបចំនិងផ្តល់មូលនិធិគណនីតាមរយៈភាពងាយស្រួលនិងភាពងាយស្រួលនៃកុំព្យូទ័រឬស្មាតហ្វូន។ ព័ត៌មានគណនីអាចរកបានងាយស្រួលជាមួយការចូលដំណើរការ 24 ម៉ោងនិង 7 ដងនិងការធ្វើបច្ចុប្បន្នភាពត្រូវបានផ្តល់ជូនតាមតម្រូវការ។ មធ្យោបាយងាយស្រួលនេះពង្រីកទៅអប្បបរមាទ្រព្យសម្បត្តិដែលត្រូវការដើម្បីរៀបចំគណនីហើយរ៉ូបូ - ទីប្រឹក្សាត្រូវបានគេស្គាល់ថាសម្រាប់ការវិនិយោគអប្បបរមាទាបរបស់ពួកគេដើម្បីចាប់ផ្តើម។ អ្នកប្រឹក្សាយោបល់មួយចំនួនមិនមានតម្រូវការអប្បបរមានៃគណនីទេដែលជាចំណុចទាបបំផុតសម្រាប់វិនិយោគិនដែលមានសក្តានុពល។ នៅក្នុងការប្រៀបធៀបទីប្រឹក្សាវិនិយោគដែលបានចុះបញ្ជីរបស់មនុស្សជាទូទៅ (RIAs) ជាធម្មតាមានអប្បបរមាគណនីខ្ពស់ដែលអាចមានចំនួន $ 100,000 ឬច្រើនជាងនេះ។ ប៉ុន្តែអតិថិជនរ៉ូប៊ឺត - ទីប្រឹក្សាជាច្រើនចូលចិត្តប្រើស្វ័យប្រវត្តិកម្មនៃដំណើរការរៀបចំគណនី។ បន្ទាប់ពីបានឆ្លើយសំណួរស៊េរីនៃសំណួរណែនាំដែលត្រូវបានរៀបចំឡើងដើម្បីវាយតម្លៃពីការអត់ធ្មត់និងគោលដៅរបស់អ្នកសម្រាប់ការវិនិយោគរបស់អ្នកការបែងចែកផលប័ត្រដែលបានស្នើត្រូវបានបង្ហាញដល់វិនិយោគិនជាមួយនឹងជម្រើសដើម្បីធ្វើបច្ចុប្បន្នភាពការបែងចែកដើម្បីសន្មតថាមានហានិភ័យតិចឬច្រើន។

ការវិនិយោគមានប្រសិទ្ធិភាព។ ដំណើរការនៃការកសាងផលប័ត្រវិនិយោគចម្រុះគឺជាគុណសម្បត្តិដ៏សំខាន់មួយសម្រាប់អ្នកប្រឹក្សាយោបល់។ ដំណើរការបង្កើតគណនីជាធម្មតាចំណាយពេលប៉ុន្មាននាទីហើយវិនិយោគិនដែលមានចំណេះដឹងជាមួយផ្នត់គំនិតធ្វើដោយខ្លួនឯងជាធម្មតាគិតពីភាពងាយស្រួលក្នុងការប្រតិបត្តិការជួញដូរ។ ការពិតទីប្រឹក្សាហិរញ្ញវត្ថុជាច្រើនកំពុងប្រើប្រាស់ការប្រើប្រាស់វេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិដើម្បីបង្កើនប្រសិទ្ធភាពនៃសេវាកម្មគ្រប់គ្រងផលប័ត្ររបស់ពួកគេ។

ពិពិធកម្មបន្ទាន់។ អត្ថប្រយោជន៍ដ៏សំខាន់បំផុតមួយនៃការប្រើវេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិគឺសមត្ថភាពវិនិយោគលើផលប័ត្រចម្រុះដែលជាទូទៅផ្អែកលើការស្រាវជ្រាវទ្រឹស្តីផលប័ត្របច្ចុប្បន្ន។ វិធីសាស្រ្តនេះផ្តោតលើការបែងចែកជាទូទៅរបស់អ្នកចំពោះប្រភេទទ្រព្យសកម្មសំខាន់ៗដូចជាភាគហ៊ុនសញ្ញាប័ណ្ណនិងអចលនទ្រព្យ។

លទ្ធភាពទទួលបានការវិនិយោគទាប។ វេទិកាវិនិយោគលើអ៊ីនធឺណិតជាទូទៅផ្តល់នូវជម្រើសតម្លៃទាបទៅនឹងក្រុមហ៊ុនគ្រប់គ្រងទ្រព្យសម្បត្តិប្រពៃណី។

ដោយគ្មានការចំណាយបន្ថែមទៀតនៃទីតាំងឥដ្ឋនិងបាយអនិងបុគ្គលិករបស់មនុស្សតិចតួចនោះទីប្រឹក្សារ៉ូហ្សា - ជាធម្មតាធ្វើសេវាកម្មវិនិយោគស្រដៀងគ្នាសម្រាប់ការចំណាយសរុបទាប។ ថ្លៃឈ្នួលជាមធ្យមមានចន្លោះពី 0,2 ទៅ 0,5 ភាគរយនៃទ្រព្យសកម្មសរុបដែលស្ថិតនៅក្រោមការគ្រប់គ្រង។ បើប្រៀបធៀបទៅនឹងថ្លៃ AUM ធម្មតាពី 1 ភាគរយទៅ 1,5 ភាគរយដែលបានគិតដោយទីប្រឹក្សាហិរញ្ញវត្ថុថ្លៃទាបអាចនាំឱ្យមានការសន្សំសំចៃច្រើននៅពេលដែលត្រូវបានគណនាតាមពេលវេលា។

ការបំផ្លាញការប្រមូលពន្ធ។ វេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិជាច្រើនផ្តល់ជូនការប្រមូលផលប្រមូលពន្ធសម្រាប់គណនីជាប់ពន្ធ។ នេះគឺជាដំណើរការនៃការទូទាត់មូលធនទូទាត់តាមរយៈការលក់ការវិនិយោគមួយផ្សេងទៀតដើម្បីបង្កើតការបាត់បង់។ ដំណើរការប្រមូលផលប្រមូលពន្ធមានសក្តានុពលដើម្បីបង្កើនប្រាក់ចំណូលក្រោយពេលបង់ពន្ធ។ ប៉ុន្តែការបំផ្លាញការប្រមូលពន្ធមិនចាំបាច់ជួយអ្នកវិនិយោគទាំងអស់នោះទេ។ ឧទាហរណ៍វិនិយោគិននៅក្នុងតង្កៀបពន្ធ 15 ភាគរយត្រូវបានគេយកពន្ធតាមអត្រា 0 ភាគរយសម្រាប់ការកើនឡើងដើមទុន។

ដំបូន្មានការវិនិយោគដោយមិនលំអៀង។ ទីប្រឹក្សាផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុរបស់មនុស្សគឺត្រូវមានលក្ខណៈលម្អៀងនៃអាកប្បកិរិយាដូចគ្នាដែលមានសមត្ថភាពរារាំងផែនការវិនិយោគរបស់វិនិយោគិននីមួយៗ។ ផ្ទុយទៅវិញវេទិកាវិនិយោគអនឡាញអាចជួយលុបបំបាត់សក្តានុពលសម្រាប់ក្រុមហ៊ុនផ្តល់យោបល់ដើម្បីណែនាំផលិតផលផ្ទាល់ខ្លួនរបស់ពួកគេឬអនុញ្ញាតឱ្យភាពលំអៀងដោយខ្លួនឯងបានជះឥទ្ធិពលលើអនុសាសន៍វិនិយោគ។

គុណវិបត្តិ:

រ៉ូបូ - ទីប្រឹក្សាភាគច្រើនមិនមានការណែនាំផ្ទាល់ខ្លួន។ ខណៈពេលដែលអ្នកផ្តល់ប្រឹក្សាកូនកាត់មួយចំនួនផ្តល់ជូននូវទីប្រឹក្សាដែលមានសមាសភាគមនុស្សនោះវេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិភាគច្រើនមិនផ្តល់លទ្ធភាពដល់អ្នកជំនាញផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុដែលមានជំនាញវិញ្ញាបនប័ត្រទេ។ យកទៅក្នុងគណនីប្រសិនបើទីប្រឹក្សា robo ផ្តល់នូវការចូលដំណើរការទៅទីប្រឹក្សារបស់មនុស្សតាមរយៈទូរស័ព្ទអ៊ីម៉ែលការជជែកកំសាន្តតាមអនឡាញឬវីដេអូ។ ជាមួយនឹងចំណេះដឹងផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុនៅកម្រិតទាបនៅក្នុងប្រទេសរបស់យើងរ៉ូបូទីប្រឹក្សាផ្តល់យោបល់ថាអតិថិជនរបស់ពួកគេមានគោលដៅនៃជីវិតហិរញ្ញវត្ថុច្បាស់លាស់។

ដំបូន្មានវិនិយោគគឺជាផ្នែកមួយនៃផែនការហិរញ្ញវត្ថុ។ ការរៀបចំសម្រាប់ការចូលនិវត្តន៍គឺជាគោលដៅផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុទូទៅបំផុតនិងមូលហេតុចម្បងដែលមនុស្សវិនិយោគនៅក្នុងកន្លែងដំបូង។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយប្រសិនបើអ្នកមានគោលដៅហិរញ្ញវត្ថុដទៃទៀតដូចជាការសន្សំប្រាក់សម្រាប់ការអប់រំនៅមហាវិទ្យាល័យរបស់អ្នកការសងបំណុលឬការវិនិយោគទៅលើខ្ទមនៅលើឆ្នេរខ្សាច់ការវិនិយោគរបស់អ្នកត្រូវមានរចនាសម្ព័ន្ធខុសៗគ្នាដោយផ្អែកលើគោលដៅទាំងនោះ។ រហូតមកដល់ពេលនេះមិនមានអ្នកប្រឹក្សាយោបល់ណាមួយដែលមានសមត្ថភាពក្នុងការវាយតម្លៃយ៉ាងពេញលេញថាតើវាសមហេតុផលក្នុងការសន្សំសម្រាប់ភាពអាសន្នទូទាត់បំណុលឬវិនិយោគសម្រាប់គោលដៅរយៈពេលវែងដូចជាការចូលនិវត្តន៍។

ស្វ័យប្រវត្តិកម្មមិនលុបបំបាត់ការសម្រេចចិត្តមិនសមហេតុផលទេ។ វេទិកាវិនិយោគអនឡាញអាចជួយមនុស្សបង្កើតផែនការវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិប៉ុន្តែដូចដែលបានលើកឡើងខាងលើបញ្ញាសិប្បនិម្មិតមិនអាចជំនួសការណែនាំក្នុងការធ្វើផែនការហិរញ្ញវត្ថុបានទេ។ អ្នកឯកទេសផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុអំពីអាកប្បកិរិយាជារឿយៗចង្អុលបង្ហាញថាស្ថានភាពរបស់មនុស្សធ្វើឱ្យយើងពិបាកក្នុងការធ្វើសេចក្តីសម្រេចហិរញ្ញវត្ថុសមស្រប។ ខណៈពេលដែលស្វ័យប្រវត្តិកម្មនៃដំណើរការវិនិយោគត្រូវបានធ្វើឱ្យមានភាពងាយស្រួលតាមរយៈវេទិកាផ្តល់ដំបូន្មានឌីជីថល, ទីប្រឹក្សា robo ទាំងនេះមិនលុបបំបាត់លទ្ធភាពដែលអ្នកនឹងធ្វើឱ្យមានការសម្រេចចិត្តអារម្មណ៍ជាមួយនឹងការវិនិយោគរបស់អ្នក។

វេទិកាផ្តល់ដំបូន្មានឌីជីថលជាច្រើនខ្វះការវាយតម្លៃលើការអត់ធ្មត់ដោយចេតនា។ ដំណើរការនៃការកំណត់ការអត់ឱនចំពោះហានិភ័យរបស់វិនិយោគិនគឺផ្អែកលើគោលការណ៍វិទ្យាសាស្រ្តនិងការស្រាវជ្រាវ។ សម្រាប់មនុស្សជាច្រើនប្រភេទសំណួរដែលត្រូវបានសួរយ៉ាងហោចណាស់ត្រូវការកម្រិតមូលដ្ឋានគ្រឹះនៃចំណេះដឹងផ្នែកហិរញ្ញវត្ថុដើម្បីឆ្លើយតបត្រឹមត្រូវទៅនឹងសេណារីយ៉ូពិតប្រាកដ។ វេទិកាវិនិយោគដោយស្វ័យប្រវត្តិភាគច្រើនប្រើកម្រងសំណួរខ្លីលើអ៊ីនធឺណិតដើម្បីវាយតម្លៃការទុកចិត្តនិងគោលដៅ។ ទោះយ៉ាងណាក៏ដោយមានហានិភ័យជាច្រើនដែលពាក់ព័ន្ធនឹងដំណើរការវិនិយោគហើយគ្មានឧបករណ៍វាស់ហានិភ័យតែមួយដែលអាចទាមទារភាពត្រឹមត្រូវ 100 ភាគរយក្នុងការវាយតម្លៃហានិភ័យ។ ដូច្នេះអ្នករៀបចំផែនការហិរញ្ញវត្ថុនិងអ្នកជំនាញផ្នែកវិនិយោគទុនជាច្រើនយល់ស្របថាការពិភាក្សាកាន់តែស៊ីជម្រៅគឺជាការចាំបាច់ដើម្បីទទួលបាននូវការធានានូវហានិភ័យរបស់អ្នកជាវិនិយោគិន។

ពួកគេមិនមានកំណត់ត្រារយៈពេលយូរ។ ដោយសារតែការវិនិយោគលើបណ្តាញមានរយៈពេលតិចជាងមួយទសវត្សរ៍មកហើយវិនិយោគិនខ្លះមិនសង្ស័យអំពីលទ្ធភាពរយៈពេលវែងរបស់ពួកគេចំពោះការធ្លាក់ចុះនៃទីផ្សារអាកាសធាតុដោយសារពួកគេមិនត្រូវបានធ្វើតេស្តក្នុងកំឡុងពេលនៃការប្រែប្រួលទីផ្សារ។ ថាត្រូវបាននិយាយថាក្បួនដោះស្រាយដែលពួកគេត្រូវបានសាងសង់ឡើងនៅលើត្រូវបានប្រើដើម្បីអនុវត្តសាកល្បងផលប័ត្រផលបញ្ជាកំឡុងពេលភាពខុសគ្នានៃលក្ខខណ្ឌទីផ្សារខុសគ្នា។ ប៉ុន្តែខណៈដែលពាក្យសម្ដីចាស់បានទៅអតីតកាលមិនមែនជាអ្នកទស្សន៍ទាយពីការអនុវត្តនាពេលអនាគតនោះទេ។

មិនមែនគ្រប់អ្នកប្រឹក្សាយោបល់ទាំងអស់សុទ្ធតែផ្តល់ការណែនាំអំពីការចូលនិវត្តន៍តាមរយៈយុទ្ធសាស្រ្តទាញយក។ គោលបំណងចម្បងនៃការសន្សំសម្រាប់ការចូលនិវត្តន៍គឺដើម្បីអាចប្រើមូលនិធិទាំងនោះក្នុងពេលចូលនិវត្តន៍។ ខណៈពេលដែលអ្នកប្រឹក្សាយោបល់ Robo ដែលមានប្រជាប្រិយភាពបំផុតក្នុងចំណោម Millennials និង Generation X មានការចាប់អារម្មណ៍កាន់តែខ្លាំងឡើងក្នុងចំណោម Baby Boomers ផងដែរ។ ទោះជាយ៉ាងណាក៏ដោយនៅពេលដែល Boomers ចូលដំណាក់កាលចែកចាយវាជាការសំខាន់ដើម្បីប្រើយុទ្ធសាស្ត្រទាញយកដែលមានទាំងការបង់ពន្ធនិងផ្តោតលើការបង្កើនប្រាក់ចំណូល។ អ្នកដែលចូលនិវត្តន៍ត្រូវតែប្រុងប្រយ័ត្ននៅពេលដែលជ្រើសរើសទីប្រឹក្សារ៉ូប៊ឺតដោយសារតែក្រុមហ៊ុនផ្តល់ដំបូន្មានឌីជីថលមួយចំនួនផ្ដល់នូវការណែនាំប្រភេទនេះខណៈដែលអ្នកផ្សេងទៀតមិនមាន។