ការយល់ដឹងអំពីការត្រឡប់មកវិញនៃសមធម៌អាចជួយអ្នកបង្កើនទំហំស្តុក
របៀបគណនា ROE
អ្នកអាចគណនា ROE ដោយបែងចែកប្រាក់ចំណូលសុទ្ធតាមតម្លៃសៀវភៅ។ ក្រុមហ៊ុនដែលមានសុខភាពល្អអាចផលិត ROE ក្នុងចន្លោះពី 13 ទៅ 15 ភាគរយ។ ដូចទៅនឹងរង្វាស់ទាំងអស់ដែរការប្រៀបធៀបក្រុមហ៊ុននៅក្នុងឧស្សាហកម្មតែមួយនឹងផ្តល់ឱ្យអ្នកនូវរូបភាពប្រសើរជាងមុន។
គុណវិបត្តិសក្តានុពលមួយចំនួន
បើទោះជា ROE គឺជាវិធានការដ៏មានប្រយោជន៍ក៏ដោយក៏វាមានកំហុសខ្លះដែលអាចផ្តល់ឱ្យអ្នកនូវរូបភាពមិនពិត។ អ្នកមិនគួរពឹងផ្អែកលើ ROE តែឯងនោះទេ។
ឧទាហរណ៍ក្រុមហ៊ុនមួយអាចមានបំណុលច្រើនដូច្នេះវាបង្កើនប្រាក់តាមរយៈការខ្ចីប្រាក់ជាជាងការចេញប័ណ្ណ។ ការនេះនឹងកាត់បន្ថយតម្លៃសៀវភៅ។ តម្លៃសៀវភៅទាបមានន័យថាអ្នកកំពុងបែងចែកដោយលេខតូចជាងដូច្នេះ ROE នឹងខ្ពស់ជាងសិប្បនិម្មិត។ ស្ថានភាពផ្សេងទៀតក៏អាចកាត់បន្ថយតម្លៃសៀវភៅដូចជាការកត់ត្រាការទិញទំនិញការទិញទំនិញឬការទិញទំនិញផ្សេងៗទៀត។ ទាំងអស់នៃរឿងទាំងនេះនឹងបង្កើត ROE ខ្ពស់ដោយគ្មានការកែលម្អប្រាក់ចំណេញពិត។
វាក៏អាចមានអត្ថន័យផងដែរដើម្បីមើល ROE ក្នុងរយៈពេលប្រាំឆ្នាំកន្លងមកជាជាងមួយឆ្នាំ។
នេះនឹងជួយអ្នកក្នុងការបញ្ចេញលេខខុសប្រក្រតី។
ដែលបានផ្តល់ឱ្យអ្នកត្រូវតែមើលរូបភាពសរុប ROE គឺជាឧបករណ៍ដែលមានសារៈសំខាន់នៅពេលនិយាយពីការកំណត់ក្រុមហ៊ុនដែលមានអត្ថប្រយោជន៍ប្រកួតប្រជែង។ នៅពេលរឿងផ្សេងទៀតទាំងអស់ស្មើគ្នាច្រើនក្រុមហ៊ុនមួយដែលអាចបែងចែកប្រាក់ចំណេញកាន់តែច្រើនជាមួយទ្រព្យសម្បត្តិរបស់ពួកគេនឹងក្លាយជាការវិនិយោគល្អក្នុងរយៈពេលវែង។
លក្ខខណ្ឌផ្សេងទៀតដើម្បីយល់
ចំណាយពេលខ្លះនិងធ្វើការអានបន្ថែមទៀតដើម្បីយល់ពីគំនិតដូចខាងក្រោមក៏ដូចជាជោគជ័យដ៏ល្អប្រសើរ។
- ប្រាក់ចំណូលក្នុងមួយហ៊ុន (EPS): តើចំណែកនៃប្រាក់ចំណេញរបស់ក្រុមហ៊ុនណាដែលត្រូវបានឧទ្ទិសដល់ភាគហ៊ុននៃភាគហ៊ុនធម្មតារបស់វា?
- អនុបាតតម្លៃទៅរកចំណូល (PE): នេះវាស់តម្លៃភាគហ៊ុនបច្ចុប្បន្នរបស់ក្រុមហ៊ុនប្រឆាំងនឹងប្រាក់ចំណូលក្នុងមួយភាគហ៊ុន។
- ការរីកចម្រើននៃការរកប្រាក់ចំណូល (PEG): គម្រោងនេះមានទំងន់នៃតម្លៃភាគហ៊ុនទាក់ទងនឹងប្រាក់ចំណូលដែលបានបង្កើតឡើងក្នុងមួយភាគហ៊ុននិងកំណើនដែលរំពឹងទុករបស់ក្រុមហ៊ុន។
- តម្លៃលក់ (P / S): សមាមាត្រនេះក៏មានតួនាទីកំណត់តម្លៃស្តុក។ បែងចែកទុនទីផ្សាររបស់ក្រុមហ៊ុនដោយប្រាក់ចំណូលប្រចាំឆ្នាំរបស់ខ្លួនសម្រាប់ឆ្នាំពេញថ្មីបំផុត។ អ្នកក៏អាចមកដល់តម្លៃដើម្បីលក់ដោយបែងចែកតម្លៃភាគហ៊ុនមួយក្នុងមួយភាគហ៊ុនដោយប្រាក់ចំណូលក្នុងមួយហ៊ុនរបស់ក្រុមហ៊ុន។
- តំលៃកក់ (P / B): ជួនកាលហៅថាសមាមាត្រទៅសមធម៌, អនុបាត P / B ប្រៀបធៀបតម្លៃសៀវភៅទៅតម្លៃទីផ្សារ។ បែងចែកថ្លៃបិទបច្ចុប្បន្នដោយតម្លៃសៀវភៅក្នុងត្រីមាសចុងក្រោយក្នុងមួយហ៊ុន។
- អនុបាតការទូទាត់ភាគលាភ : តើភាគលាភភាគហ៊ុនធ្វើឱ្យម្ចាស់ហ៊ុនទទួលបានប៉ុន្មានបើប្រៀបធៀបទៅនឹងប្រាក់ចំណេញសរុបរបស់ក្រុមហ៊ុន?
- ទិន្នផលភាគលាភ : នេះគឺជាភាគរយនៃតម្លៃភាគហ៊ុនបច្ចុប្បន្ន។ រៀនពីរបៀបគណនាវា។
- តម្លៃសៀវភៅ : នេះគឺជាតម្លៃទ្រព្យសកម្មសរុបរបស់ក្រុមហ៊ុនតិចជាងបំណុល។ វាមិនរាប់បញ្ចូលទ្រព្យសម្បត្តិអរូបីដូចជាប៉ាតង់។